Wie werden Unternehmensanleihen besteuert?
Eine Unternehmensanleihe wird auf drei Arten besteuert: zuerst durch die auf die Anleihe erzielten Zinsen, dann durch Veräußerungsgewinne oder -verluste aus dem vorzeitigen Verkauf der Anleihe und schließlich durch einen ursprünglichen Emissionsabschlag. Die auf jede dieser Komponenten geschuldeten Gesamtsteuern ergeben zusammen den Gesamtbetrag der auf eine Unternehmensanleihe geschuldeten Steuern.
Die zentralen Thesen
- Unternehmensanleihen werden auf Zinserträge, Kapitalgewinne und Abschläge bei der Emission besteuert.
- Zinserträge, die in der Regel alle sechs Monate gezahlt werden, werden auf Bundes- und Landesebene besteuert. Erst beim Verkauf der Anleihe werden Kapitalertragsteuern fällig.
- Unternehmensanleihen sind im Vergleich zu anderen Anleihen am steuerpflichtigsten, bieten aber auch die höchste Rendite.
Interesse
Die Zinsen, die Sie aus einer Unternehmensanleihe verdienen, unterliegen sowohl der Bundeseinkommensteuer als auch der staatlichen Einkommensteuer. Dies sind die normalen Steuern, die auf eine traditionelle Unternehmensanleihe geschuldet werden. Zinszahlungen sind normalerweise sowohl in der Höhe der Zahlung als auch im Zeitpunkt der Zahlung bekannt, was es dem Eigentümer der Anleihe ermöglichen würde, die genaue Höhe der Steuern zu berechnen, die er auf die Zinsen schulden wird.
Kapitalgewinn
Die auf Kapitalgewinne oder -verluste geschuldeten Steuern sind weniger traditionell als die auf Zinsen geschuldeten Steuern, da ein Anleger Kapitalgewinne aus einer Unternehmensanleihe nur erhalten kann, wenn er die Anleihe vor ihrer Fälligkeit verkauft. Entscheidet sich ein Anleger, eine Anleihe vor Fälligkeit gewinnbringend zu verkaufen, gilt der Betrag, den der Anleger über dem ursprünglichen Kaufpreis erhält, als Veräußerungsgewinn und wird zum ordentlichen Einkommensteuersatz des Anlegers besteuert. Verkauft der Anleger die Anleihe nach mehr als einem Jahr nach dem Kauf, ist diese aber noch nicht fällig, würde er mit dem langfristigen Kapitalertragssatz besteuert.
Rabatt ausgeben
In einigen Fällen wird eine Anleihe zu einem Preis ausgegeben, der deutlich unter dem Nennwert liegt. In diesem Fall, z. B. beim Kauf einer Nullkuponanleihe, wird die Differenz zwischen dem Nennwert und dem Erstangebotspreis als ursprünglicher Emissionsrabatt bezeichnet und ist steuerpflichtig. Diese Art von Steuer ist kompliziert, und ein Anleger sollte einen Steuerberater konsultieren, wenn er erwägt, eine Anleihe mit einem Originalemissionsrabatt zu kaufen.
Unternehmensanleihen vs. andere Anleihen
Obwohl die Unternehmensanleihen die einfachste und leicht verfügbare Form einer Anleihe sind, sind sie aus steuerlicher Sicht am wenigsten vorteilhaft. Fast alles an einer Unternehmensanleihe ist steuerpflichtig. Damit zahlen Unternehmensanleihen jedoch die höchsten Renditen, da sie das höchste Ausfallrisiko bergen.
In der Zwischenzeit werden US- Staatsanleihen wie Banknoten und Wechsel auf Bundesebene besteuert, sind jedoch von den staatlichen und lokalen Einkommenssteuern befreit. Kommunalanleihen bieten von allen Anleihen tendenziell die besten Steuervorteile. Sie sind von der Bundeseinkommensteuer befreit, und wenn Sie sie in dem Staat kaufen, in dem Sie leben, sind sie von der staatlichen und lokalen Steuer befreit.
Auf der anderen Seite gibt es Nullkuponanleihen, die steuerliche Auswirkungen haben. Diese Anleihen werden im Vergleich zu anderen Anleihen mit einem hohen Abschlag verkauft, da sie keine Zinsen oder Kupons zahlen. Bei Fälligkeit wird dem Anleger der volle Nennwert ausgezahlt. Der Haken ist, dass der IRS die impliziten jährlichen Zinsen der Anleihe berechnet und Ihnen jährlich Steuern berechnet, obwohl Sie das Geld erst bei Fälligkeit erhalten.