Wie ist der durchschnittliche Richtungsindex (ADX) berechnet und was ist die Formel?
Der durchschnittliche Richtungsindex (ADX) ist der primäre technische Indikator unter den fünf Indikatoren, aus denen ein von J. Welles Wilder Jr. entwickeltes technisches Handelssystem besteht, und wird anhand der anderen Indikatoren berechnet, aus denen das Handelssystem besteht. Der ADX wird hauptsächlich als Indikator für die Dynamik oder Trendstärke verwendet, aber das gesamte ADX-System wird auch als Richtungsindikator verwendet.
Um den ADX zu berechnen, bestimmen Sie zuerst die + und – Richtungsbewegung oder DM. + DM und -DM werden durch Berechnen der „Aufwärtsbewegung“ oder des aktuellen Hochs minus des vorherigen Hochs und der „Abwärtsbewegung“ oder des aktuellen Tiefs minus des vorherigen Tiefs ermittelt. Wenn die Aufwärtsbewegung größer als die Abwärtsbewegung und größer als Null ist, entspricht + DM der Aufwärtsbewegung; Andernfalls ist es gleich Null. Wenn die Abwärtsbewegung größer als die Aufwärtsbewegung und größer als Null ist, entspricht der -DM der Abwärtsbewegung; Andernfalls ist es gleich Null.
Der positive Richtungsindikator oder + DI entspricht dem 100-fachen des exponentiellen gleitenden Durchschnitts (EMA) von + DM geteilt durch den durchschnittlichen wahren Bereich über eine bestimmte Anzahl von Zeiträumen. Welles verwendete normalerweise 14 Perioden. Der negative Richtungsindikator oder -DI entspricht dem 100-fachen des exponentiellen gleitenden Durchschnitts von -DM geteilt durch den durchschnittlichen wahren Bereich (ATR). Der ADX-Indikator selbst entspricht dem 100-fachen des exponentiellen gleitenden Durchschnitts des Absolutwerts von (+ DI minus -DI) geteilt durch (+ DI plus -DI).
Der ADX wird verwendet, um die Marktrichtung, das Vorhandensein oder Nichtvorhandensein eines Trends und die Marktdynamik anzuzeigen. Die Marktrichtung wird durch die Niveaus von + DI und -DI bestimmt. Wenn + DI die höhere Zahl ist, ist die Marktrichtung nach oben gerichtet. Wenn -DI die größere Zahl ist, ist die Marktrichtung nach unten gerichtet. Der ADX-Indikator, dessen Wert von Null bis 100 variiert, ist der primäre Impulsindikator. Ein Wert über 20 zeigt das Vorhandensein eines Trends an. Ein Wert über 40 weist auf einen starken Trend hin.