Hedge-Accounting

Was ist Hedge-Accounting?

Hedge Accounting ist eine Bilanzierungsmethode, bei der Buchungen zur Anpassung des beizulegenden Zeitwerts eines Wertpapiers und seiner gegenläufigen Absicherung als eins behandelt werden. Das Hedge Accounting versucht, die Volatilität zu verringern, die durch die wiederholte Anpassung des Werts eines Finanzinstruments entsteht, die als Fair Value Accounting oder Mark-to-Market bezeichnet wird. Diese reduzierte Volatilität wird durch die Kombination des Instruments und der Absicherung zu einem einzigen Eintrag erreicht, der die Bewegungen des Gegners ausgleicht.

Hedge Accounting verstehen

Ein Hedge – Fund wird verwendet, um das Risiko der Gesamtverluste zu senken, indem eine Annahme Gegenposition in Bezug auf eine bestimmte Sicherheit. Der Zweck des Hedge-Fonds-Kontos besteht nicht unbedingt darin, Gewinne zu erwirtschaften, sondern vielmehr die Auswirkungen der damit verbundenen Verluste zu verringern, insbesondere solche, die auf Zins, Wechselkurs- oder Rohstoffrisiken zurückzuführen sind. Dies trägt dazu bei, die mit einer Anlage verbundene wahrgenommene Volatilität zu verringern, indem Änderungen kompensiert werden, die nicht nur die Wertentwicklung einer Anlage widerspiegeln.

Der Sinn der Absicherung einer Position besteht darin, die Volatilität des Gesamtportfolios zu reduzieren. Hedge Accounting hat die gleiche Wirkung, außer dass es in Abschlüssen verwendet wird. Bei der Bilanzierung komplexer Finanzinstrumente beispielsweise führt die Anpassung des Wertes des Instruments an den beizulegenden Zeitwert zu großen Schwankungen bei Gewinn und Verlust. Hedge Accounting behandelt die Marktwertänderungen der gegenseitigen Absicherung und des ursprünglichen Wertpapiers als einen Eintrag, so dass große Schwankungen gemindert werden.

Hedge Accounting wird in der Unternehmensbuchhaltung im Zusammenhang mit Derivaten verwendet. Um das Gesamtrisiko zu verringern, werden häufig Derivate eingesetzt, um die mit einem Wertpapier verbundenen Risiken auszugleichen. Hedge Accounting verwendet die Informationen aus dem Wertpapier und dem zugehörigen Derivat als einen einzigen Posten, wodurch der Anschein von Volatilität im Vergleich zur Einzelberichterstattung verringert wird. Weitere Informationen zur Absicherung von Risiken finden Sie unter Wie Unternehmen Derivate zur Absicherung von Risiken einsetzen.

Hedge Accounting erfassen

Das Hedge Accounting ist eine Alternative zu herkömmlichen Bilanzierungsmethoden zur Erfassung von Gewinnen und Verlusten. Bei der individuellen Behandlung der Gegenstände, wie z. B. eines Wertpapiers und des zugehörigen Hedgefonds, werden die Gewinne oder Verluste jedes einzelnen einzeln angezeigt. Da der Zweck des Hedgefonds darin besteht, die mit dem Wertpapier verbundenen Risiken auszugleichen, behandelt das Hedge Accounting die beiden Posten als einen Posten. Anstatt eine Transaktion mit einem Gewinn und eine mit einem Verlust aufzulisten, werden die beiden untersucht, um festzustellen, ob ein Gesamtgewinn oder -verlust zwischen den beiden bestand, und nur dieser Betrag wird erfasst.