Verhältnis von Goodwill zu Vermögen
Wie hoch ist das Verhältnis von Goodwill zu Vermögen?
Das Verhältnis von Geschäfts- oder Firmenwert zu Vermögen ist ein Verhältnis, das misst, wie viel Geschäfts- oder Firmenwert ein Unternehmen im Vergleich zum Gesamtniveau seines Vermögens erfasst. Um die Bedeutung dieses Verhältnisses zu verstehen, ist es wichtig zu bedenken, dass der Goodwill ein immaterieller Vermögenswert ist. Im Wesentlichen ist das Verhältnis von Goodwill zu Vermögen ein Weg, um festzustellen, wie viel Prozent des Vermögens eines Unternehmens immateriell oder materiell sind. Der Goodwill für Vermögenswerte wird wie folgt berechnet:
Goodwill zu Vermögenswerten = nicht amortisierter Goodwill / Gesamtvermögen
BREAKING DOWN Verhältnis von Goodwill zu Vermögen
Ein geringeres Verhältnis von Goodwill zu Vermögen weist darauf hin, dass ein großer Teil des Gesamtvermögens eines Unternehmens aus Sachanlagen oder wesentlichen Gegenständen besteht, die das Unternehmen zum Geldwert verkaufen kann. Immaterielle Vermögenswerte lassen sich nicht leicht vom Unternehmen trennen oder für Geldgewinne liquidieren. Darüber hinaus kann der Betrag des Goodwills, den ein Unternehmen unterhält, schnell geändert werden, wenn das Unternehmen beschließt , den Betrag des Goodwills, den es in den Büchern hat , aufzuschreiben. Ein Unternehmen mit einem hohen Verhältnis von Goodwill zu Vermögen zu Beginn kann einen erheblichen Anstieg des Werts seines Gesamtvermögens – und der Gesamtbewertung des Unternehmens – erfahren, wenn es einen großen Teil seines Goodwills abschreibt, wenn seine Vermögensbasis zunächst stark aus Goodwill bestand.
Das durchschnittliche Verhältnis von Goodwill zu Vermögen variiert von Branche zu Branche. Es ist am besten, den Goodwill mit den Vermögensquoten innerhalb der Branchen zu vergleichen, um ein Gefühl für das Typische zu bekommen. Dann können Branchenausreißer identifiziert werden. Ein Geschäfts- oder Firmenwert entsteht häufig aus einer Akquisition. Wenn dieses Verhältnis schnell ansteigt, kann dies darauf hinweisen, dass sich das Unternehmen auf einem Kaufrausch befindet. Wenn ein Unternehmen sein Gesamtvermögen durch den Erwerb anderer Unternehmen erhöht und der Goodwill einen immer größeren Teil des Vermögens des neu gegründeten Unternehmens ausmacht, kann dies möglicherweise zu einer künftigen Instabilität des neu gegründeten Unternehmens auf Asset-Ebene führen.