Generation X (Gen X)
Was ist Generation X (Gen X)?
Generation X, die manchmal zu Gen X abgekürzt wird, ist der Name der Generation von Amerikanern, die zwischen Mitte der 1960er und Anfang der 1980er Jahre geboren wurden. Die genauen Jahre, aus denen Gen X besteht, variieren. Einige Forscher – zum Beispiel die Demografen William Straus und Neil Howe – geben die genauen Geburtsjahre von 1961 bis 1981 an, während Gallup die Geburtsjahre zwischen 1965 und 1979 festlegt. Alle sind sich jedoch einig, dass Gen X der Babyboom Generationfolgtund der Generation Y oder der Generation Y vorausgeht der Millennial Generation.1
Die zentralen Thesen
- Generation X oder Gen X bezieht sich auf die Generation von Amerikanern, die zwischen Mitte der 1960er und Anfang der 1980er Jahre geboren wurden.
- Die Generation X, die zwischen Babyboomer und Millennial liegt, zählt rund 65 Millionen.
- Die Mitglieder dieser Gruppe nähern sich der Mitte ihrer Berufslaufbahn und der potenziellen Spitzenverdienerjahre.
- Die Generation ist auf dem besten Weg, die erste Generation zu werden, die in Bezug auf die Altersvorsorge schlechter gestellt ist als ihre Eltern.
Generation X verstehen
Der Name „Generation X“ stammt aus einem Roman von Douglas Coupland,Generation X: Tales for an Accelerated Culture, der 1991 veröffentlicht wurde. Obwohl er für das Marketing nützlicher als für die Soziologie ist, ist die Generationentheorie – die Annahme, dass Menschen, die im gleichen Zeitrahmen geboren wurden, dies können als Gruppe mit ähnlichen Ansichten, Werten, Geschmäckern und Gewohnheiten angesehen werden – und die Idee einer Generationenlücke hat in den USA breite Akzeptanz gefunden
Die in der Theorie behandelten amerikanischen Generationen sind:
- Größte Generation (geboren ca. 1901 bis 1924)
- Stille Generation (ca. 1925 bis 1945)
- Babyboomer (ca. 1946 bis 1964)
- Generation X (ca. 1965 bis 1985)
- Millennial Generation (ca. 1985 bis 2000)
Diejenigen, die nach 2000 geboren wurden, gelten als Generation Z oder Post-Millennial.
Die Generation X zählt rund 65 Millionen, während die Babyboomer und die Millennials jeweils rund 72 Millionen Mitglieder haben. Die Generation X wird manchmal auch als „Schlüsselgeneration“ bezeichnet, da sie nach der Schule oft unbeaufsichtigt zu Hause gelassen wurde, bis ihre Eltern von der Arbeit nach Hause kamen.
Wie die Silent-Generation wurde die Generation X als „Dazwischen“-Generation definiert. Die Ertragskraft und die Ersparnisse der Gruppe wurden zum einen durch die Dotcom-Pleite und zum anderen durch die Große Rezession beeinträchtigt. Was die soziale und politische Macht betrifft, ist die Generation X eingeklemmt zwischen den Babyboomern, die während der Vietnam- und Reagan-Ära erwachsen wurden, und den Millennials der Obama-Ära.
Gen X überschneidet sich mit einer anderen Gruppe, die als Sandwich-Generation bezeichnet wird. Jede moderne Generation hat ihre Zeit in diesem Slot, der verwendet wird, um Personen mittleren Alters zu charakterisieren, die aufgrund ihrer längeren Lebensspanne und späterer Kinder im Leben sowohl alternde Eltern als auch heranwachsende Kinder gleichzeitig unterstützen müssen.
Gen X gegen Baby Boomer und Millennials
Die 20th Annual Transamerica Retirement Survey of Workers, die 2020 veröffentlicht wurde, vergleicht Gen X, Babyboomer und Millennials. Unter seinen Ergebnissen:
- Generation Xer glauben, dass es ihnen viel schwerer fallen wird, finanzielle Sicherheit zu erlangen als ihre Eltern (80 %), im Vergleich zu Millennials (77 %) und Babyboomer (73 %).
- Über alle drei Generationen hinweg trägt die Generation X deutlich häufiger Kreditkartenschulden (52 %), Millennials haben eher Studienkredite (26 %) und Boomer sind eher schuldenfrei (25 %).
- Die Generation X nutzt am seltensten einen Finanzberater (37%), im Vergleich zu Millennials (42%) und Babyboomer (45%).
Finanzielle Situation der Generation X
In den nächsten Jahrzehnten wird es einen großen Vermögenstransfer geben – zusammengenommen etwa 30 Billionen US-Dollar – von den Babyboomern an die jüngere Generation einschließlich ihrer Gen-X-Kinder. Und sie werden es brauchen.
Gen X macht nur 16 % des nationalen Reichtums aus, während Babyboomer mehr als die Hälfte (56 %) halten, wie eine Analyse derDatender Federal Reserve durch den Ökonomen Grey Kimbrough zeigt. Im Jahr 2008 bei einem mittleren Alter von 35, imBesitz Gen Xers nur 9% des Reichtums der Nation, weniger als dieHälfte von dem,was Baby -Boomer hatte,als sie 35.
Bemerkenswerte Mitglieder der Generation X sind Jeff Bezos, Tiger Woods und der verstorbene Kurt Cobain.
Altersvorsorge
Fast 60 % der Befragten der Generation X an der Transamerica-Umfrage stimmen „voll und ganz“ oder „eher zu“, dass sie einen ausreichend großen Notgroschen schaffen. Die Generation X hat durchschnittlich 64.000 US-Dollar an Altersvorsorge. Es überrascht nicht, dass Babyboomer mit 144.000 US-Dollar am meisten und Millennials mit 23.000 US-Dollar am wenigsten haben. Neun Prozent der Gen Xer haben überhaupt keine Altersvorsorge.
Dies bleibt weit hinter dem zurück, was die Generationen erwarten, dass sie in den Ruhestand gehen werden. Generation X und Babyboomer schätzen, dass sie 500.000 US-Dollar und Millennials 300.000 US-Dollar benötigen, um sich finanziell sicher zu fühlen.
Auswirkungen von Market Timing auf Gen X
Im Durchschnitt begannen Haushalte der Generation X zu arbeiten, zu sparen und zu investieren, während eine Zeit geringerer Anlagerenditen als in den Babyboomern war. Viele Haushalte der Generation X begannen ihre Ersparnisse in Zeiten hoher Marktbewertungen aufzubauen, wie etwa der Technologieblase und der Dotcom-Blase Ende der 1990er Jahre und im Vorfeld der globalen Finanzkrise von 2008. Die Auswirkungen der darauffolgenden Baisse bleiben noch belasten schwer ihre Portfolios.
Laut der Transamerica-Umfrage gaben nur 44 % der Arbeitnehmer der Generation X an, dass sie sich vollständig erholt haben oder nicht von der Großen Rezession betroffen waren, verglichen mit 50 % der Babyboomer.
Darüber hinaus hat sich das heutige besonders niedrige Zinsumfeld auch negativ auf ihre Fähigkeit zur Erhöhung der finanziellen Vermögenswerte ausgewirkt. Die frühen Erfahrungen von Gen X-Investoren mit starken Marktrückgängen scheinen sie inzwischen risikoscheuer gemacht zu haben .
Andere Herausforderungen der Generation X
Das relativ geringe Vermögen der Generation X wird es ihnen erschweren, das Konsumverhalten ihrer Eltern aufrechtzuerhalten, die Kosten für Bildung, Gesundheit und Eigentum steigen. Und dann ist da noch das Sandwich-Syndrom – die Tatsache, dass diese Generation das Alter erreicht hat, in dem sie Kinder unterstützt und erzieht und gleichzeitig alternde Eltern versorgt.
Laut einer Studie von LendingTree hat die Generation X heute die höchste durchschnittliche Verschuldung aller Generationen. Sie erhöhten ihre durchschnittlichen Schulden zwischen 2016 und 2019 um etwa 10 % oder 11.898 US-Dollar auf 136.869 US-Dollar. Hypothekenschulden machten den höchsten Anteil aus (62%), gefolgt von Studienschulden (10,7%), Autokrediten (13%), Kreditkarten (8,6%) und Privatkrediten (5,7%).
Den Ruhestand neu erfinden für Gen X
Die Altersvorsorge ist für Gen X anders als für ihre Eltern. Früher üblich, sind Pensionspläne im privaten Sektor 401(k) ersetzt. Und Gen Xers verlassen sich auch nicht auf die Sozialversicherung, um ihren Ruhestand zu finanzieren.
Laut der Transamerica-Umfrageerwarten Babyboomer (37%) viel eher, dass die Sozialversicherung ihre wichtigsteEinkommensquelle im Ruhestand ist, verglichen mit nur 26% der Generation X. Tatsächlich stimmen 41 % der Generation X „voll und ganz“ zu, dass die Sozialversicherung im Ruhestand möglicherweise nicht mehr da ist, während 26 % der Babyboomer das Gleiche sehen.“
Transamerica stellte fest, dass Arbeitnehmer aller drei Generationen die finanziellen und gesundheitsbedingten Gründe für das Altern teilen, über 65 zu arbeiten. Aber Babyboomer tun dies eher als die anderen Generationen, weil sie das Einkommen wollen. Die Generation X wird weiterarbeiten, da sie sich den Ruhestand nicht leisten kann, weil sie nicht genug gespart hat.
Finanzplanung für Gen X
Das Potenzial für finanzielle Belastungen kann beträchtlich sein, aber es können Schritte unternommen werden, um Stress abzubauen, Budgets auszugleichen und die Auswirkungen ungeplanter Lebensereignisse zu mildern. Hier sind einige Empfehlungen für Gen X, um ihr finanzielles Leben in Ordnung zu bringen und mit allen Schichten dieses Generationen-Sandwichs umzugehen: Kinder, Eltern und sich selbst.
Machen Sie einen Nachlassplan
Dies ist von entscheidender Bedeutung, wenn Sie unterhaltsberechtigte Kinder haben und noch kein Testament oder andere erforderliche Dokumente vorliegen. Sie möchten nicht, dass ein Richter am Nachlassgericht über das Schicksal Ihrer Angehörigen oder Ihres Hab und Guts entscheidet. Daher ist es jetzt an der Zeit, einen Termin mit einem Anwalt für Nachlassplanung zu vereinbaren, um Ihr Testament, Ihre Patientenverfügung, medizinische und dauerhafte Vollmachten – und vielleicht eine lebende Vertrauensstellung – zu erhalten, die eine reibungslose und schnelle Übertragung aller Ihrer Angehörigen gewährleisten, Besitz und Verantwortung gegenüber Ihren Erben.
Und weil die Nachlassregelung ein emotional heikler Prozess sein kann, können Sie und Ihre Familie, wenn Sie dies jetzt tun, darüber nachdenken, wie dies aus einer ruhigen, logischen Perspektive erfolgen sollte.
Holen Sie sich einen umfassenden Finanzplan
Als Sie in den Zwanzigern waren, war die Verwaltung Ihrer Finanzen eine ziemlich einfache Angelegenheit, um gute finanzielle Gewohnheiten wie Sparen und Budgetieren zu erlernen. Jetzt sind Sie an einem Punkt angelangt, an dem Ihre Finanzen wahrscheinlich etwas komplizierter sind und eine finanzielle Variable, wie der Betrag, den Sie zum 401(k)-Plan Ihres Unternehmens beitragen, sich auf mehrere andere Bereiche auf schwer zu berechnende Weise auswirken kann oder mit beliebiger Genauigkeit vorhersagen.
Diese variablen Auswirkungen bedeuten wahrscheinlich, dass es an der Zeit ist, einen professionellen Finanzplaner oder Finanzberater zu beauftragen, der Ihren Cashflow, Ihre Bilanz, Ihre Risikotoleranz, Ihre Anlageziele, Ihren Zeithorizont und Ihre Steuerklasse in ein ausgeklügeltes Finanzplanungsprogramm einfließen lässt. Dies kann Ihnen zumindest eine Vorstellung davon geben, wo Sie wirklich finanziell stehen und was Sie in Zukunft tun müssen, um im Rentenalter dahin zu kommen, wo Sie sein möchten. Seien Sie einfach darauf vorbereitet, am Ende einige unangenehme Zahlen zu sehen, die darauf hindeuten können, dass Sie nicht so schnell in Rente gehen können, wie Sie es sich erhofft haben.
Verwalten Sie Ihre Schulden
Wenn Sie über den Kauf eines Hauses denken, wird es wohl klug, zuerst bei einem 15-jährigen sehen Hypothek mit fester Rate. Die Zinsen werden vielleicht nie wieder so niedrig sein, zumindest zu Lebzeiten einer Generation X, und ein 15-jähriges Darlehen kostet nur ein Drittel so viel Zinsen wie eine 30-jährige Hypothek. Wenn Ihre Schuldenlast unüberschaubar geworden ist, suchen Sie eine der seriösen Schuldenverwaltungsfirmen, die Ihnen helfen, sie in den Griff zu bekommen.
Verschaffen Sie sich einen Vorsprung bei der College-Planung
Obwohl die meisten Experten Eltern davor warnen, die Altersvorsorgegelder in die College-Fonds ihrer Kinder umzuleiten, ist es jetzt an der Zeit, ein Coverdell Educational Savings-Konto oder einen 529- Planfonds zu eröffnen, falls keiner existiert. Ihre Kinder können ebenso zu diesen Mitteln beitragen wie Sie, und Geld, das Sie von verstorbenen Eltern oder anderen Verwandten erben, können auch Hochschulfinanzierungsquellen sein. Ein individuelles Rentenkonto für sie zu eröffnen kann eine weitere gute Wahl sein, solange Sie sicher sind, dass sie die Beiträge nicht für andere Zwecke abheben.
Holen Sie sich ein finanzielles Bild von den Eltern
Zugegeben, Gespräche über Geld zwischen Eltern und ihren Kindern können unangenehm sein. Aber wenn Sie noch nicht mit Ihren Eltern über ihren Gesundheitszustand und ihre Finanzen gesprochen haben, dann ist es wahrscheinlich an der Zeit, in diesem Bereich den Stein ins Rollen zu bringen. Wenn es Ihren Eltern gesundheitlich nicht gut geht und sie keinen Nachlassplan haben, kann es ratsam sein, das Geld selbst zu zahlen, um dies tun zu lassen, wenn sie zustimmen.
Wenden Sie sich an Medicare, Medigap und Medicaid. Wenn Sie wissen, was aus eigener Tasche bezahlt werden muss, können Sie feststellen, ob der Abschluss einer Pflegeversicherung (sofern dies noch möglich ist) und Zusatzversicherungen von Vorteil sein können.
Lassen Sie zurückkehrende Kinder beitragen
Der Druck, sich um alternde Eltern zu kümmern, kann mit den Kosten für die Unterstützung erwachsener Kinder vervielfacht werden. Wenn Nachkommen, die nach dem College nach Hause zurückkehren, bei den Haushaltsausgaben helfen müssen – einschließlich der Miete, des Einkaufs von Lebensmitteln oder der Unterstützung bei der Pflege älterer Menschen – kann dies den Druck verringern, der mit der Unterstützung mehrerer Generationen verbunden ist. Es kann Kindern auch einige Lektionen für das Leben in Bezug auf finanzielle und steuerliche Verantwortung vermitteln.