Buchung weiterleiten

Was ist Forward Booking?

Forward Booking ist der Prozess des Abschlusses eines Vertrags mit einer Buchungsgesellschaft oder einem Risikoagenten, um einen bestimmten Preis für ein zukünftiges Datum festzulegen.

Forward Booking verstehen

Terminbuchungen sind ein Mittel, um das Risiko der Wechselkursvolatilität zu mindern. Die Buchung Unternehmen, die gemeinhin als „Risikomittel“ genannt, wird ein Vertrag spezifiziert, was der Wechselkurs aufzuschreiben wird, und dabei wird der Wechselkurs übernehmen Volatilitätsrisiko. Der Vertrag enthält auch einen Zeitplan, in dem der Handel erfolgen muss. Die mit dem Terminbuch verbundene Gebühr oder Transaktionskosten basieren normalerweise auf einem Prozentsatz des im Kontrakt gehandelten Betrags.

Terminbuchungen werden hauptsächlich von Unternehmen verwendet, die nicht auf Währungen spekulieren möchten, wenn sie einen bedeutenden Kauf eines Offshore-Assets tätigen. Durch die Vereinbarung eines Tarifs kann das Unternehmen seine Ausgaben und die Kosten des Vermögenswerts in lokaler Hinsicht leicht vorhersagen.

Zum Beispiel plant ein US-amerikanisches Unternehmen, in sechs Monaten ein großes Ticket aus Deutschland zu kaufen, für das Zahlungen in Euro erforderlich sind. Der aktuelle EUR / USD Kurs beträgt 1,10, was bedeutet, dass ein Euro 1,10 USD wert ist. Die künftigen Befugnisse kommen zu dem Schluss, dass der Euro in sechs Monaten höher sein wird, und schließen daher einen Terminkontraktionsvertrag zum aktuellen Kurs ab. Die buchende Gesellschaft, allgemein bekannt als Risikoagent, würde einen solchen Vertrag nur abschließen, wenn sie einen fallenden Euro erwartet. Wenn die Firma richtig ist, übernimmt die buchende Firma den Verlust, der die Differenz zwischen dem EUR/USD-Kurs bei Vertragsablauf und dem im Vertrag angegebenen Wechselkurs wäre.

Es gibt einige Unternehmen, die Bücher mit einer spekulativen Sichtweise weiterleiten, in dem Sinne, dass sie dies als einen günstigen Zeitpunkt ansehen, um die vorhandene Währung zu kaufen oder zu verkaufen. Dies ist bei Finanzdienstleistungen häufiger der Fall, wenn ein Unternehmen Aktien, Anleihen oder Rohstoffe kauft, die auf eine Fremdwährung lauten.

Wer einen Devisenkurs für den Kauf eines Vermögenswerts auf Termin buchen möchte, kann sich auch durch den Kauf einer Option absichern. Im obigen Beispiel könnte das US-Unternehmen eine Call-Option für einen festgelegten Euro-Betrag kaufen. Wenn der Euro zum Zeitpunkt des Verfalls höher ist, würden sie die Option ausüben und, wenn er niedriger war, sie verfallen lassen und den vorherrschenden Devisenkurs nutzen.