Force-Index und Verwendungen
Was ist der Kraftindex?
Der Force-Index ist ein technischer Indikator, der die Energiemenge misst, die verwendet wird, um den Preis eines Vermögenswerts zu bewegen. Der Begriff und seine Formel wurden vom Psychologen und Trader Alexander Elder entwickelt und 1993 in seinem Buch Trading for a Living veröffentlicht. Der Force-Index verwendet Preis und Volumen, um die Stärke einer Preisbewegung zu bestimmen. Der Index ist ein Oszillator, der zwischen positivem und negativem Bereich schwankt. Er ist unbegrenzt, was bedeutet, dass der Index unbegrenzt steigen oder fallen kann.
Der Force-Index wird zur Trend- und Breakout-Bestätigung sowie zur Erkennung potenzieller Wendepunkte durch die Suche nach Divergenzen verwendet.
Die zentralen Thesen
- Ein steigender Kraftindex über Null hilft, steigende Preise zu bestätigen.
- Ein fallender Kraftindex unter Null hilft, fallende Preise zu bestätigen.
- Ein Ausbruch oder eine Spitze im Force-Index hilft, einen Kursausbruch zu bestätigen.
- Wenn der Force-Index niedrigere Swing-Hochs erreicht, während der Preis höhere Swing-Hochs erreicht, ist dies eine rückläufige Divergenz und warnt davor, dass der Preis bald sinken könnte.
- Wenn der Force-Index höhere Swing-Tiefs erreicht, während der Preis niedrigere Swing-Tiefs erreicht, ist dies eine bullische Divergenz und warnt davor, dass der Preis bald steigen könnte.
- Der Kraftindex beträgt normalerweise 13 Perioden, kann jedoch nach Belieben angepasst werden. Je mehr Perioden verwendet werden, desto glatter sind die Bewegungen des Index, die normalerweise von längerfristigen Händlern bevorzugt werden.
Die Formel für den Kraftindex lautet:
So berechnen Sie den Kraftindex
- Stellen Sie den letzten Schlusskurs (aktuell), den Schlusskurs der Vorperiode und das Volumen für die letzte Periode (aktuelles Volumen) zusammen.
- Berechnen Sie mit diesen Daten den Ein-Perioden-Kraftindex.
- Berechnen Sie den exponentiellen gleitenden Durchschnitt unter Verwendung mehrerer Ein-Perioden-Kraftindexberechnungen. Um beispielsweise einen Kraftindex (20) zu berechnen, sind mindestens 20 Berechnungen des Kraftindex (1) erforderlich.
- Wiederholen Sie die Schritte kontinuierlich, nachdem jede Periode endet.
Was Ihnen der Force-Index sagt
Ein Ein-Perioden-Force-Index vergleicht den aktuellen Preis mit einem vorherigen Preis und multipliziert diesen dann mit dem Volumen über diesen Zeitraum. Der Wert kann positiv oder negativ sein. Typischerweise wird der Force-Index über mehrere Perioden gemittelt, z. B. 13 oder 100. Daher sagt der Force-Index aus, ob der Preis weiter nach oben oder unten fortgeschritten ist und wie viel Volumen oder Kraft hinter der Bewegung steckt.
High-Force-Indexwerte sind mit sehr starken Kursbewegungen und einem sehr hohen Volumen verbunden. Große Preisbewegungen ohne Volumen führen zu einem Force-Index, der nicht so hoch oder niedrig ist (im Vergleich zu einem großen Volumen).
Da der Force-Index hilft, Marktmacht oder Marktmacht zu messen, kann er verwendet werden, um Trends und Ausbrüche zu bestätigen.
Starke Kursrallyes sollten auch den Force-Index steigen lassen. Bei Pullbacks und Seitwärtsbewegungen fällt der Force-Index oft, weil das Volumen und/oder die Größe der Kursbewegungen kleiner wird.
Bei starken Rückgängen sollte der Kraftindex fallen. Während Bärenmarktrallyes oder Seitwärtskorrekturen wird sich der Force-Index einpendeln oder nach oben bewegen, da das Volumen und die Größe der Preisbewegungen normalerweise abnehmen.
Ausbrüche, beispielsweise aus einem Chartmuster, werden in der Regel durch steigendes Volumen bestätigt. Da der Force-Index sowohl für den Preis als auch für das Volumen Faktoren ist, kann ein Force-Index-Spitze in Richtung des Ausbruchs helfen, den Preisausbruch zu bestätigen. Das Fehlen von Volumen oder die Nichtbestätigung des Force-Index könnte bedeuten, dass der Ausbruch mit größerer Wahrscheinlichkeit scheitert.
Wenn die oben genannten Richtlinien versagen, kann dies auf ein Problem mit dem Preis/Trend und damit auf eine potenzielle Preisumkehr hinweisen. Wenn beispielsweise der Preis höhere Höchststände erreicht, der Force-Index jedoch niedrigere Höchststände erreicht, wird dies als bärische Divergenz bezeichnet und der Preis kann auf einen Rückgang zurückzuführen sein. Wenn der Preis niedrigere Tiefs erreicht und der Force-Index ein höheres Tief erreicht, ist dies eine bullische Divergenz und der Preis könnte bald steigen.
Der Unterschied zwischen dem Force-Index und dem Money-Flow-Index (MFI)
Der Money-Flow-Index (MFI) verwendet wie der Force-Index Preis und Volumen, um die Stärke eines Trends zu beurteilen und potenzielle Preisumkehrungen zu erkennen. Die Berechnungen der Indikatoren sind jedoch ganz anders, wobei MFI eine komplexere Formel verwendet, die den typischen Preis (Hoch + Tief + Schluss / 3) enthält, anstatt nur Schlusskurse zu verwenden. Der MFI ist ebenfalls zwischen null und 100 gebunden. Da der MFI gebunden ist und eine andere Berechnung verwendet, liefert er andere Informationen als der Kraftindex.
Einschränkungen bei der Verwendung des Kraftindex
Der Kraftindex ist ein nacheilender Indikator. Es verwendet vorherige Preis- und Volumendaten, und diese Daten werden dann verwendet, um einen Durchschnitt (EMA) zu berechnen. Da die Daten normalerweise gemittelt werden, kann es manchmal langsam sein, Handelssignale bereitzustellen. Zum Beispiel kann es einige Zeit dauern, bis der Force-Index nach einem Ausbruch nach oben beginnt, sich zu erholen, aber zu diesem Zeitpunkt kann sich der Preis bereits deutlich über den Ausbruchspunkt bewegt haben und daher einen Einstieg nicht mehr rechtfertigen.
Ein kurzfristiger Force-Index (zum Beispiel 10, 13 und 20) erzeugt viele Peitschenhiebe, da selbst moderate Preisbewegungen oder Volumensteigerungen zu großen Schwankungen des Indikators führen können. Ein längerfristiger Force-Index (z. B. 50, 100 oder 150) wird nicht so viele Schwankungen machen, aber er reagiert langsamer auf Preisänderungen und liefert mehr Verzögerungen bei der Bereitstellung von Handelssignalen.