Floating Interest Rate
Was ist ein variabler Zinssatz?
Ein variabler Zinssatz ist ein Zinssatz, der sich mit dem Markt oder einem Index auf und ab bewegt. Es kann auch als variabler Zinssatz bezeichnet werden, da es über die Dauer der Schuldenverpflichtung variieren kann. Dies steht im Gegensatz zu einem festen Zinssatz, bei dem der Zinssatz einer Schuldverschreibung für die Dauer der Laufzeit des Darlehens konstant bleibt.
Die zentralen Thesen
- Die variablen Zinssätze werden von Kreditkartenunternehmen getragen und sind häufig bei Hypotheken zu beobachten.
- Die variablen Zinssätze folgen dem Markt oder bilden einen Index ab.
- Floating Rates werden auch als variable Zinssätze bezeichnet.
Grundlegende Zinssätze verstehen
Wohnhypotheken können entweder mit festen oder variablen Zinssätzen aufgenommen werden. Bei festen Zinssätzen ist der Hypothekenzinssatz statisch und kann sich für die Dauer des Hypothekenvertrags nicht ändern. Bei variablen oder variablen Zinssätzen können sich die Hypothekenzinsen regelmäßig mit dem Markt ändern.
Wenn beispielsweise jemand eine Hypothek mit festem Zinssatz und einem Zinssatz von 4% aufnimmt, zahlt die Person diesen Zinssatz für die Laufzeit des Darlehens, und die Zahlungen sind während der gesamten Laufzeit des Darlehens gleich. Im Gegensatz dazu kann ein Kreditnehmer, der eine Hypothek mit variablem Zinssatz aufnimmt, mit einem Zinssatz von 4% beginnen und dann die monatlichen Zahlungen entweder nach oben oder nach unten anpassen.
In den meisten Fällen weisen variabel verzinsliche Hypotheken (ARMs) Zinssätze auf, die auf einer voreingestellten Marge und einem wichtigen Hypothekenindex wie dem LIBOR, dem Cost-of-Funds-Index (COFI) oder dem Monthly Treasury Average (MTA) basieren. Wenn eine Person beispielsweise einen ARM mit einer auf dem LIBOR basierenden Marge von 2% abschließt und der LIBOR bei Anpassung des Hypothekenzinses bei 3% liegt, wird der Zinssatz auf 5% zurückgesetzt (die Marge plus Index).
Vor- und Nachteile von variablen Zinssätzen
ARMs haben tendenziell niedrigere Einführungszinssätze als festverzinsliche Hypotheken, was sie für einige Kreditnehmer attraktiver machen kann. Diejenigen, die planen, die Immobilie zu verkaufen und das Darlehen zurückzuzahlen, bevor sich der Zinssatz anpasst, oder Kreditnehmer, die erwarten, dass ihr Eigenkapital mit steigenden Hauswerten schnell steigt, können sich für einen ARM entscheiden.
Der andere Vorteil besteht darin, dass die variablen Zinssätze sinken können, wodurch die monatlichen Zahlungen des Kreditnehmers gesenkt werden. Der Hauptnachteil besteht darin, dass der Zinssatz nach oben schwanken und die monatlichen Zahlungen des Kreditnehmers erhöhen kann.
Die meisten Kreditkarten haben variable Zinssätze.
Besondere Überlegungen
Hypotheken sind nicht die einzige Art von Darlehen, die variabel verzinslich sein können. Die meisten Kreditkarten haben auch variable Zinssätze. Wie bei Hypotheken sind diese Zinssätze an einen Index gebunden. In den meisten Fällen ist der Index der aktuelle Leitzins, der den von der Federal Reserve mehrmals pro Jahr festgelegten Zinssatz direkt widerspiegelt. Die meisten Kreditkartenvereinbarungen besagen, dass der dem Kreditnehmer berechnete Zinssatz der Leitzins zuzüglich eines bestimmten Spread ist.
Advisor Insight
James Di Virgilio, CIMA®, CFP® Chacon Diaz und Di Virgilio, Gainesville, FL
Wenn es um langfristige Kredite geht, ist es am besten, sich von einem variablen Zinssatz oder jeder Art von variablem Kredit fernzuhalten. Dies gilt insbesondere dann, wenn die Zinssätze so niedrig sind, wie sie derzeit sind.
Es ist wichtig, genau zu wissen, was Ihre Schulden Sie kosten, damit Sie ohne Überraschungen genau budgetieren können.
Wenn Sie sich für ein Darlehen mit variablem Zinssatz entscheiden, spielen Sie im Wesentlichen darauf, dass die Zinssätze in Zukunft niedriger sein werden. Jedes Jahr könnte ein sich änderndes Zinsumfeld einen neuen und möglicherweise höheren Zinssatz mit sich bringen, was die Höhe der zu zahlenden Zinsen erheblich erhöhen könnte.
Wenn die Zinssätze wie heute historisch niedrig sind, stehen die Chancen gut, dass die Zinssätze in Zukunft steigen und nicht sinken, was einen variabel verzinslichen Kredit zu einer schlechten Wahl macht. Daher ist die Verwendung eines festverzinslichen Kredits, insbesondere in unserem aktuellen Zinsumfeld, der klügste Schritt.