Finanzplanung für Profisportler: Ein Insider-Blick
Was ist die beste Finanzplanung für Profisportler?
Finanzplanung ist ein Muss für Profisportler, die dafür bekannt sind, ihre sechs, sieben- und sogar achtstelligen Gehälter zu verbrennen. Viele Profisportler verdienen in einem einzigen Jahr oder in einigen Jahren das, was der durchschnittliche Arbeiter in seinem ganzen Leben nicht sieht, aber dies kann ein falsches Gefühl der Sicherheit vermitteln.
Profisportler machen die gleichen Fehler, die andere oft machen – sie helfen Freunden und Familienmitgliedern, die Probleme haben; zu viele Spielsachen, Kleidung und Restaurantmahlzeiten kaufen; mehr Häuser kaufen, als sie brauchen; und nicht für die Zukunft sparen. Einige geraten auch mit ihren Steuern in Verzug, lassen sich scheiden und haben am Ende teure Unterhalts und Unterhaltspflichten. Hinzu kommt, dass Sportler dazu neigen, jung zu sein, wenn sie plötzlich viel Geld haben.
Die zentralen Thesen
- Profisportler müssen ein Leben lang hohe kurzfristige Einnahmen erzielen.
- Viele Sportler geben in jungen Jahren leichtfertig Geld aus und sind sowohl finanziell als auch beruflich auf dem Höhepunkt, aber dies ist ein Fehler, der sie in späteren Jahren zu kurz bringen könnte.
- Profisportler sollten wie alle anderen für den Ruhestand sparen.
- Steuerstrategien, wie das Leben in einem steuerfreien Staat, können Sportlern helfen, so viel wie möglich von ihrem Einkommen zu behalten.
Hier ist ein Insider-Blick darauf, was Finanzplaner hochverdienenden Profisportlern empfehlen, die ihr Einkommen mit Bedacht verwalten und es über ihre Spieljahre hinaus halten wollen.
Finanzmanagementstrategien für Profisportler
Profisportler können einen hohen Gehaltsscheck erhalten, aber dieser Gehaltsscheck ist nur für ein paar Jahre oder bestenfalls ein oder zwei Jahrzehnte hoch, je nachdem, welche Sportart sie ausüben, ihre Vertragsbedingungen, wie gut sie abschneiden und wie sich Verletzungen auf ihre Karriere auswirken.
Stattdessen empfiehlt Ryan Kwiatkowski, vom ersten Tag an so viel wie möglich zu sparen. Kwiatkowski erwarb eine College-Ausbildung, während er Herrenvolleyball der Division I spielte, und arbeitete nach seinem Abschluss zwei Jahre lang als professioneller Volleyballspieler in Belgien. Heute arbeitet er als Finanzberater für die von seinen Eltern gegründete und immer noch geführte Firma Retirement Solutions in Naperville, Illinois.
„Wenn Sie es nicht sehen, werden Sie es nicht ausgeben, und Sie können immer noch einen großartigen Lebensstil mit einem Bruchteil dessen haben, was Sie während einer Saison verdient haben“, sagt Kwiatkowski. „Wenn Sie gleich nach Ihrer Unterschrift in einen verschwenderischen Lebensstil einsteigen, sich aber im zweiten Spiel der Saison verletzen und keinen garantierten Vertrag haben, was werden Sie dann tun?“
Kwiatkowski weist auch darauf hin, dass Athleten, die nur während der Saison bezahlt werden, einen Plan benötigen, damit diese Gehaltsschecks das ganze Jahr über gültig sind. Er sagt, dass einer der schlimmsten Fehler, den hochverdienende Profisportler machen, darin besteht, sofort ihren riesigen Gehaltsscheck zu verwenden, um einen Lamborghini oder eine Villa zu kaufen.
Während Profisportler im Laufe ihrer Karriere hohe Gehälter verdienen können, sind ihre Karrieren oft nur von kurzer Dauer. Daher müssen sie ihre zukünftige finanzielle Sicherheit sorgfältig planen, wenn das Geld möglicherweise nicht ganz so gleichmäßig einläuft.
Steuern minimieren
Steuerstrategien können Sportlern helfen, so viel wie möglich von ihrem Einkommen zu behalten, sagt der Grassi & Co. verantwortliche Partner, eine Wirtschaftsprüfungsgesellschaft in New York City. Goldstein sagt, dass die folgenden Steuerstrategien helfen können:
- Auswahl eines geeigneten Domizils. Hat der Heimatstaat des Teams Steuervorteile für Besserverdiener? Wenn nicht, kann der Wohnsitz in einem steuerfreien Staat wie Florida, Texas oder Tennessee erhebliche Steuereinsparungen bedeuten.
- Abmilderung der Jockssteuer. Dies beinhaltet die Projektion der steuerlichen Auswirkungen des Spielens in verschiedenen Staaten und die Zahlung von Steuern an diese Staaten. Spieler müssen für Straßenspiele eine Quellensteuer an den Gaststaat zahlen, erhalten aber auch eine Steuergutschrift in ihrem Heimatstaat für Steuern, die in anderen Staaten gezahlt werden. Wenn ihr Heimatstaat einen höheren Steuersatz hat, müssen die Spieler möglicherweise mehr Steuern zahlen, als sie erwartet hatten.
- Verstehen der Auswirkungen von Steuern auf die Unterzeichnung von Boni. Der Signierbonus eines Spielers wird nur seinem Wohnsitzstaat zugewiesen. Wenn dieser Staat keine Einkommensteuer erhebt, kann dies enorme Steuereinsparungen bedeuten.
- Zuweisung von Steuerabzügen von Profisportlern zu den verdienten Löhnen im Vergleich zu den verdienten Einkünften aus Vermerken, Auftrittsgebühren und Residuen. Bestimmte Abzüge können als Einzelabzüge oder als Betriebsausgabenabzüge vorgenommen werden. Ein zertifizierter Wirtschaftsprüfer (CPA) kann einem Sportler helfen, festzustellen, welche Methode am vorteilhaftesten ist.
Wichtig ist auch, dass Sportler alle ihnen zustehenden Steuerabzüge geltend machen. Dazu gehören laut Goldstein Geschäftsausgaben wie Maklergebühren, Trainingskleidung, Fitnessstudio-Mitgliedschaften, Massagen, Nahrungsergänzungsmittel, Sportgeräte und mehr.
Eine Steuerplanung für den Ruhestand ist erforderlich. Die Beitragsgrenzen für den Ruhestand auf 401(k) und IRA-Konten sind im Vergleich zu dem, was viele Profisportler jedes Jahr verdienen, so niedrig, dass Sportler den Großteil ihrer Investitionen für den Ruhestand auf Konten tätigen müssen, die nicht die Steuervorteile von 401(k)s haben und IRAs. Die Wahl steuereffizienter Investitionen ist von entscheidender Bedeutung.
Langfristig planen
„Was wie ein sehr hohes Einkommen aussieht, ist möglicherweise nicht, wenn es sich über den Zeitraum einer typischen Karriere amortisiert“, sagt der Conscious Capital. „Dies gilt insbesondere angesichts der hohen Steuern für Personen mit einem Einkommen, das sich über einen kurzen Zeithorizont konzentriert.“
Paul Ferrigno, ein zertifizierter Finanzplaner bei Ferrigno Financial in Washingtonville, NY, empfiehlt Profisportlern, einen zielorientierten Finanzplan zu erstellen. Ein zielbasierter Plan ermutigt Sportler, sich auf das zu konzentrieren, was für ihr zukünftiges Leben wichtig ist. Ein solcher Plan ist ein Fahrplan, um sicherzustellen, dass ein früher Erfolg nicht zu schlechten Finanzgewohnheiten führt, die sich auf lange Sicht nachteilig auswirken. „Durch die Erstellung des Plans und die Überwachung ihrer Fortschritte erhalten sie die finanzielle Freiheit, die sie nach Ablauf ihrer Spieltage wünschen“, sagt Ferrigno. „Ein Finanzplan kann auch als Fahrplan für eine zweite Karriere dienen, da die meisten Spieler mit 30 Jahren arbeitslos sein werden und ein viel geringeres Einkommen am Horizont absehbar ist.“
Die Finanzplanerin Lauryn Williams, eine viermalige Olympiasiegerin und Gründerin von Worth Winning, einer kostenpflichtigen, vollständig virtuellen, umfassenden Finanzplanungsfirma, die sich auf Millennials und Profisportler konzentriert, schlägt vor, zwei Pensionierungen zu planen. Der erste Ruhestand ist aus dem Profisport und der zweite Ruhestand aus dem Berufsleben.
„Nicht alle Sportler verdienen so viel, dass sie nach dem Ende ihrer Sportkarriere für immer in Rente gehen können“, sagt Williams. Eine Strategie, die Williams empfiehlt, besteht darin, Geld beiseite zu legen, um Zeit zu gewinnen, um herauszufinden, was ein Athlet als nächstes tun möchte. „Der Übergang ist extrem emotional. Sie möchten nicht in etwas springen müssen, um Ihren Lebensunterhalt zu verdienen, während Sie versuchen, einen Abschluss zu erreichen.“
Persönliche Beziehungen verwalten
„Leider besteht eine der größten Herausforderungen für Profisportler darin, die Beziehungen zu Freunden und Familie zu pflegen“, sagt Tharp. „Viele Sportler fühlen sich verpflichtet, denen etwas zurückzugeben, die ihnen zum Erfolg verholfen haben.“ Dies sollte jedoch auf verantwortungsvolle Weise geschehen, die die eigene finanzielle Sicherheit des Athleten nicht beeinträchtigt. Tharp empfiehlt, schnell Grenzen mit Freunden und Familie zu ziehen und externe Fachleute einzubeziehen, um Geldanfragen zu bearbeiten.
Wenn der Athlet anderen helfen möchte, ist es am besten, dies mit klaren Richtlinien zu tun, wie zum Beispiel die Festlegung eines bestimmten Betrags, der am ersten eines jeden Monats auf das Bankkonto des Empfängers überwiesen wird.
Tharp sagt, dass es für junge Sportler schwierig ist, herauszufinden, mit welchen Profis sie zusammenarbeiten sollen – nicht nur wegen der Komplexität ihrer Verträge, Investitionen, Versicherungen, Nachlassplanung und Steuerplanung, sondern weil sie von geschickten Verkäufern bombardiert werden. Solche Einflüsse können es schwierig machen, sachkundige Berater mit ihren besten Interessen zu finden.
Tharp schlägt vor, nach einem Honorarprofi wie einem zertifizierten Finanzplaner (CFP) zu suchen, der Erfahrung in der Zusammenarbeit mit anderen Sportlern hat und immer als Treuhänder fungiert. Tharp sagt, Profisportler sollten sich vor Möchtegern-Beratern hüten, die sich zu sehr wie Fans verhalten, da diese Berater den Athleten als Kunden nicht objektiv beraten können.
Professionelle Athleten müssen verstehen, wie ein Berater kompensiert und was ihre äußere Konflikte von Interesse sein könnten, sagt Gebühr nur Finanzberater Carlos Dias Jr., Gründer und Managing Partner bei MVP Wealth Management Group, dass die Arbeiten mit NFL, NBA, MLB, NHL, und MLS-Athleten und ihre Agenten. Als warnendes Beispiel verweist Dias auf das Beispiel von Ash Narayan, einem Finanzberater, der zur Verwaltung von Vermögenswerten für NFL-Spieler zugelassen wurde, aber kürzlich beschuldigt wurde, mehrere Kunden betrogen zu haben und dessen Vermögenswerte von der Securities and Exchange Commission eingefroren wurden.
Schnelle Tatsache
Viele Profisportler haben eine schwere Aufgabe vor sich. Entwicklung einer Vermögensverwaltungsstrategie und Planung für den Ruhestand, wenn sie jung sind und ein großer Teil ihres Lebenseinkommens in kurzer Zeit erzielt wird.
„Der Profisportler muss sich engagieren, um sicherzustellen, dass seine Einnahmen mit Bedacht investiert und korrekt verwaltet werden“, sagt Dias. „Ich sage immer, niemand ist mehr für sein eigenes Geld verantwortlich oder rechenschaftspflichtig als für sich selbst.“
Williams sagt auch, dass es wichtig ist, dass Profisportler mit ihrem Geld beschäftigt bleiben. „Sportler finden es oft cool zu sagen: „Ich habe Leute, die das für mich erledigen“. Laut Williams sollten Sportler jedoch erwarten, dass ihr Finanzberater ihnen hilft, zu verstehen, was sie haben.
Besondere Hinweise für Sportler
Profisportler stehen vor einigen der gleichen finanziellen Herausforderungen wie der durchschnittliche Mensch, zum Beispiel, wenn sie nicht richtig für den Ruhestand sparen und investieren, versucht sind, zu viel Geld auszugeben und in Schwierigkeiten geratenen Freunden und Familie helfen möchten. Sie stehen auch vor der einzigartigen Herausforderung, innerhalb kurzer Zeit einen hohen Prozentsatz ihres Lebenseinkommens zu erzielen, was besondere Steuerplanungs- und Vermögensverwaltungsstrategien erfordert.
Zu verstehen, was die potenziellen Fallstricke sind und zu wissen, wie man einen vertrauenswürdigen Berater anstellt, kann einen großen Beitrag dazu leisten, Profisportlern zu helfen, einen riesigen, aber kurzfristigen Gehaltsscheck in eine lebenslange finanzielle Stabilität zu verwandeln.