Dummy-Aktionär und Funktionen

Was ist ein Dummy-Aktionär?

Ein Scheinaktionär ist ein Unternehmen, das im Namen einer Einzelperson oder eines Unternehmens Anteile an einer Aktiengesellschaft hält, wobei letztere der tatsächliche oder wahre Eigentümer dieser Anteile ist. Ein Scheinaktionär hat daher kein wirtschaftliches Interesse an dem Konto, auf dem diese Aktien gehalten werden. Entscheidungen über die Veräußerung oder Ausschreibung dieser Aktien können auch vom tatsächlichen Eigentümer und nicht vom Scheinaktionär getroffen werden.

Dummy-Aktionär verstehen

Das Thema der Dummy-Aktionäre ist in den meisten Ländern eine Grauzone, da sie möglicherweise zur Umgehung der Wertpapiergesetzgebung oder zur Begehung von Betrug verwendet werden können. Dummy-Aktionäre mit großen Aktienblöcken können auch ein besonderes Problem darstellen, wenn das Management eines Unternehmens versucht, ein feindliches Übernahmeangebot abzuwehren, da kaum Anhaltspunkte dafür vorliegen, ob diese Aktien in freundlichen oder feindlichen Händen gehalten werden.

Ein Dummy-Aktionär ist eine Option für Offshore-Unternehmen, wenn ein Investor, der sich viele Meilen entfernt befindet, möglicherweise nicht in der Lage ist, die lokalen Regeln einzuhalten, z. B. die Anforderung einer Mindestanzahl von Aktionären oder Direktoren, die möglicherweise nicht im Investorenteam verfügbar sind. Die Offshore-Gerichtsbarkeit kann auch Anforderungen an den Wohnsitz eines Unternehmens stellen, obwohl für den Betrieb des Unternehmens kein lokales Personal erforderlich ist. Darüber hinaus können lokale Banken verlangen, dass eine oder mehrere Personen als Unterzeichner auf dem Bankkonto auftreten.

Nominee-Vereinbarungen und Dummy-Aktionäre

Der typische Industriestandard zur Behebung dieses Problems ist die Verwendung eines Dummy-Aktionärs, eines Dummy-Direktors und / oder eines Dummy-Bankkontosignators. Solche Strohpersonen werden von sogenannten „Nominee-Diensten“ gegen eine jährliche Gebühr zur Verfügung gestellt.

Die Nominierten versprechen eine zusätzliche Ebene der Distanz und Privatsphäre. In der Regel versichern die Dienstleister, dass die Rolle des Nominierten nur darin besteht, die Finanzen des Unternehmens aufrechtzuerhalten und die Interaktionen mit der lokalen Regierung abzuwickeln. Das Geschäft wird jedoch nicht vom Nominierten verwaltet.

Im Rahmen einer Nominee-Vereinbarung erklärt sich eine Person damit einverstanden, Aktien zu halten oder als ernannter Direktor zu fungieren, ohne die Last und den Nutzen dieser Rechtsposition zu haben. Diese Person hat keine Stimmrechte und verdient eine Servicegebühr. Unter bestimmten lokalen Gesetzen kann es jedoch illegal sein, als Kandidat zu fungieren. Die Gesetze könnten vorschreiben, den wahren Entscheidungsträger als Direktor und den wirtschaftlichen Aktionär im Unternehmensregister zu registrieren. Diese Regeln können die Nominee-Vereinbarung ungültig machen. Die Scheinaktionärsvereinbarung kann als Straftat angesehen werden.

Beispiel aus der Praxis eines Dummy-Aktionärs

Dummy-Aktionärskonten und nominierte Direktoren wurden 2016 zu Nachrichten auf der Titelseite, als die Panama Papers veröffentlicht wurden. Die Dokumente enthielten Informationen zu mehr als 214.000 Offshore-Unternehmen und brachten mehrere Politiker, Prominente, Sportler und illegale und unethische Aktivitäten von Kriminellen ans Licht.

Der Fokus auf den Skandal wurde mit der Veröffentlichung von docufilm, The Laundromat, im Jahr 2019 wiederbelebt.

Nach der Veröffentlichung der Dokumente wurden mehr als 1,2 Milliarden US-Dollar von Regierungen zurückgefordert, die auf Betrug und Steuerhinterziehung in ihrem eigenen Hinterhof aufmerksam gemacht wurden.

In vielen Fällen wurden Shell-Unternehmen vor der Küste gegründet – was an sich nicht illegal ist – und dann unter anderem dazu verwendet, Geld zu waschen oder Steuern zu vermeiden.