Braucht Ihr Startup Venture Capital-Geld?
Wenn Sie ein Unternehmer sind, der ein vielversprechendes Start-up gegründet hat, aber eine Finanzierung benötigt, um die nächste Stufe zu erreichen, sollten Sie Risikokapital in Betracht ziehen.
Risikokapitalfinanzierung hat viele Vorteile. Neben dringend benötigtem Kapital zu einem entscheidenden Zeitpunkt erhalten Sie in der Regel Zugang zum Kontaktnetzwerk eines Investors, ganz zu schweigen von seinem unternehmerischen Wissen und seiner Erfahrung. Klingt verlockend. Aber bevor Sie Risikokapital aufnehmen, ist es ratsam, die Vor- und Nachteile abzuwägen, die wir weiter unten besprechen.
Die zentralen Thesen
- Risikokapitalgeber können Geld, Verbindungen und Fachwissen bereitstellen, um Ihrem Unternehmen zu helfen, das nächste Level zu erreichen.
- Im Gegenzug für ihr Geld wollen Risikokapitalgeber jedoch ein Mitspracherecht bei der Führung Ihres Unternehmens.
- Risikokapitalgeber brauchen auch eine Möglichkeit, ihr Geld herauszuholen, beispielsweise durch einen Börsengang oder Verkauf an ein anderes Unternehmen.
Was ist Risikokapital?
Venture Capital wird in der Regel in Form einer vorgesehene Eigenkapital Investition in einem Unternehmen. Die Finanzierung könnte von einem Angel-Investor kommen, der in der Regel auf Start-ups in der Frühphase abzielt. Oder es könnte von einem Risikokapitalfonds kommen, der nach Unternehmen mit hohem Wachstumspotenzial sucht.
Sowohl Angel-Investoren als auch Venture-Capital-Fonds neigen dazu, in Branchen zu bleiben, mit denen sie vertraut sind. Venture-Capital-Fonds investieren in ein Portfolio von Unternehmen. Sie wissen, dass viele der Unternehmen, die sie unterstützen, scheitern werden, aber eine Handvoll wird übergroße Renditen erzielen, die ihre Investitionen lohnenswert machen.
In jedem Fall wird ein Angel oder VC-Investor Ihren Geschäftsplan auf sein Potenzial prüfen und eine Due Diligence durchführen, bevor er sich für eine Investition entscheidet. Sie haben in der Regel einen langfristigen Anlagehorizont und sind bereit, beim Wachstum Ihres Unternehmens Geduld zu haben. Abgesehen davon, dass Sie Ihnen Kapital zur Verfügung stellen, möchten Investoren wahrscheinlich mitbestimmen, wie das Unternehmen geführt wird, und können im Gegenzug für ihre Investition einen Sitz in Ihrem Verwaltungsrat verlangen.
Vorteile von Venture Capital
Risikokapital kann die notwendige Finanzierung für das Wachstum Ihres Unternehmens bereitstellen. Bestimmte Branchen, wie die Biotechnologie, benötigen viel Finanzierung, um das nächste Level zu erreichen. Natürlich müssen Sie weiterhin sorgfältig mit diesem Geld umgehen und es optimal einsetzen.
Ein weiterer positiver Aspekt der Risikokapitalfinanzierung ist, dass sie einem Unternehmer Ressourcen eröffnet. Sie können jetzt auch auf die Ressourcen der Venture-Capital-Gesellschaft zugreifen, einschließlich des Netzwerks von Verbindungen und der vorhandenen Expertise. Dies könnte den Zugang zu Marketing und Branchenexpertise beinhalten.
Nachteile von Venture Capital
Bevor Sie Geld von Risikokapitalgebern nehmen, müssen Sie deren Ziele für die Investition verstehen. Sie investieren zwar eher langfristig, wollen aber auch einen Return on Investment und planen ihre Exit-Strategie.
Sie können geneigt sein, ihre Bestände durch einen verlassen Börsengang (IPO) oder Fusion mit einem anderen Unternehmen. Wenn Sie die Kontrolle über das Geschäft behalten möchten, sind Sie und Ihr Investor möglicherweise nicht einer Meinung. Wenn die Zukunft Ihres Unternehmens kein Liquiditätsereignis beinhaltet, das es Ihrem Investor ermöglicht, sein Geld zurückzubekommen, sind Sie wahrscheinlich ohne die Risikokapitalfinanzierung besser dran.
Ein weiterer Nachteil bei der Annahme von Risikokapital besteht darin, dass Sie eine gewisse Kontrolle über die Entscheidungsfindung abgeben müssen. Die Risikokapitalgesellschaft hat möglicherweise eigene Vorstellungen zur Führung Ihres Unternehmens, die mit Ihren in Konflikt geraten könnten. Geld kommt mit Fäden, also müssen Sie auch ihre Ideen unterhalten. Bevor Sie Risikokapital annehmen, verhandeln Sie, wie viel Mitspracherecht das Unternehmen in Ihrem Unternehmen haben wird.
Die Quintessenz
Wenn Sie ein erfolgreiches Unternehmen gegründet haben und es auf die nächste Stufe bringen möchten, bietet sich die Suche nach Risikokapitalfonds an. Risikokapitalgeber sind versierte Investoren und haben in der Regel einen langfristigen Horizont. Während Risikokapitalfirmen Kapital und Fachwissen für Ihr Unternehmen bereitstellen können, bedeutet die Einnahme des Geldes in der Regel auch, dass Sie eine gewisse Kontrolle über Ihr Unternehmen abgeben.