Directional Movement Index (DMI)
Was ist der Directional Movement Index (DMI)?
Der Directional Movement Index (DMI) ist ein 1978 von J. Welles Wilder entwickelter Indikator, der angibt, in welche Richtung sich der Preis eines Vermögenswerts bewegt. Der Indikator vergleicht dazu frühere Hochs und Tiefs und zeichnet zwei Linien: eine positive Richtungsbewegungslinie (+ DI) und eine negative Richtungsbewegungslinie (-DI). Eine optionale dritte Zeile, der so genannte durchschnittliche Richtungsindex (ADX), kann auch verwendet werden, um die Stärke des Auf- oder Abwärtstrends zu messen.
Wenn + DI über -DI liegt, gibt es mehr Aufwärtsdruck als Abwärtsdruck im Preis. Wenn umgekehrt -DI über + DI liegt, wird der Preis stärker unter Druck gesetzt. Dieser Indikator kann Händlern helfen, die Trendrichtung einzuschätzen. Überkreuzungen zwischen den Linien werden manchmal auch als Handelssignale zum Kaufen oder Verkaufen verwendet.
Die zentralen Thesen
- Der Directional Movement Index (DMI) ist ein technischer Indikator, der sowohl die Stärke als auch die Richtung einer Preisbewegung misst und falsche Signale reduzieren soll.
- Das DMI verwendet zwei Standardindikatoren, einen negativen (-DM) und einen positiven (+ DN), in Verbindung mit einem dritten, dem durchschnittlichen Richtungsindex (ADX), der nicht gerichtet ist, aber eine Dynamik zeigt.
- Je größer der Spread zwischen den beiden Primärlinien ist, desto stärker ist die Preisentwicklung. Wenn + DI weit über -DI liegt, ist die Preisentwicklung stark gestiegen. Wenn -DI weit über + DI liegt, ist die Preisentwicklung stark rückläufig.
- ADX misst die Stärke des Trends, entweder nach oben oder nach unten. Ein Wert über 25 weist auf einen starken Trend hin.
Die Formeln für den Richtungsbewegungsindex (DMI) lauten:
Berechnung des Richtungsbewegungsindex
- Berechnen Sie + DM, -DM und den wahren Bereich (TR) für jede Periode. Typischerweise werden 14 Perioden verwendet.
- + DM ist das aktuelle Hoch – vorheriges Hoch.
- -DM ist das vorherige Tief – Stromtief.
- Verwenden Sie + DM, wenn das aktuelle Hoch – vorheriges Hoch größer als das vorherige Niedrig – Strom niedrig ist. Verwenden Sie -DM, wenn das vorherige Tief – das aktuelle Tief größer als das aktuelle Hoch – das vorherige Hoch ist.
- Der TR ist der größere Wert aus dem aktuellen Hoch – Strom – Niedrig, dem Strom – Hoch – Vorheriger Abschluss oder dem Strom Niedrig – Vorheriger Abschluss.
- Glätten Sie die 14-Perioden-Mittelwerte von + DM, -DM und TR. Unten ist die Formel für TR. Fügen Sie die Werte -DM und + DM ein, um auch die geglätteten Mittelwerte dieser Werte zu berechnen.
- Erste 14TR = Summe der ersten 14 TR-Messwerte.
- Nächster 14TR-Wert = Erster 14TR – (Vorheriger 14TR / 14) + Aktueller TR
- Teilen Sie als nächstes den geglätteten + DM-Wert durch den ATR-Wert ( Smoothed Average True Range ), um + DI zu erhalten. Mit 100 multiplizieren.
- Teilen Sie den geglätteten -DM-Wert durch den geglätteten TR-Wert, um -DI zu erhalten. Mit 100 multiplizieren.
- Der optionale Richtungsindex (DX) ist + DI minus -DI, geteilt durch die Summe von + DI und -DI (alle absoluten Werte). Mit 100 multiplizieren.
- Der durchschnittliche Richtungsbewegungsindex (ADX) ist ein geglätteter Durchschnitt von DX und ein weiterer Indikator, der dem DMI hinzugefügt werden kann. Um den ADX zu erhalten, berechnen Sie die DX-Werte für mindestens 14 Zeiträume weiter. Glätten Sie dann die Ergebnisse, um ADX zu erhalten.
Was sagt Ihnen der Richtungsbewegungsindex?
Das DMI wird hauptsächlich verwendet, um die Trendrichtung einzuschätzen und Handelssignale bereitzustellen.
Frequenzweichen sind die wichtigsten Handelssignale. Ein langer Handel ist abgeschlossen, wenn der + DI den -DI überschreitet und ein Aufwärtstrend im Gange sein könnte. Währenddessen tritt ein Verkaufssignal auf, wenn der + DI stattdessen den -DI unterschreitet. In solchen Fällen kann ein Short Trade eingeleitet werden, da möglicherweise ein Abwärtstrend im Gange ist.
Während diese Methode einige gute Signale erzeugen kann, erzeugt sie auch einige schlechte, da sich ein Trend möglicherweise nicht unbedingt nach dem Eintritt entwickelt.
Der Indikator kann auch als Trend- oder Handelsbestätigungsinstrument verwendet werden. Wenn der + DI deutlich über -DI liegt, ist der Trend nach oben gerichtet, und dies würde dazu beitragen, aktuelle Long-Trades oder neue Long-Trade-Signale basierend auf anderen Einstiegsmethoden zu bestätigen. Wenn umgekehrt -DI deutlich über + DI liegt, bestätigt dies den starken Abwärtstrend oder die Short-Positionen.
Der Richtungsbewegungsindex gegenüber dem Aroon-Indikator
Die DMI-Anzeige besteht aus zwei Zeilen mit einer optionalen dritten Zeile. Die Aroon-Anzeige hat auch zwei Linien. Die beiden Indikatoren zeigen sowohl positive als auch negative Bewegungen und helfen dabei, die Trendrichtung zu identifizieren.
Die Berechnungen sind jedoch unterschiedlich, sodass Überkreuzungen für jeden der Indikatoren zu unterschiedlichen Zeiten auftreten.
Einschränkungen des Richtungsbewegungsindex
Das DMI ist Teil eines größeren Systems, das als durchschnittlicher Richtungsbewegungsindex (ADX) bezeichnet wird. Die Trendrichtung von DMI kann in die Stärkewerte des ADX einbezogen werden. Werte über 20 am ADX bedeuten, dass der Preis stark im Trend liegt. Unabhängig davon, ob ADX verwendet wird oder nicht, der Indikator kann immer noch viele falsche Signale erzeugen.
+ DI- und -DI-Messwerte und Frequenzweichen basieren auf historischen Preisen und spiegeln nicht unbedingt wider, was in Zukunft passieren wird. Ein Crossover kann auftreten, aber der Preis reagiert möglicherweise nicht, was zu einem Handelsverlust führt.
Die Linien können sich auch kreuzen, was zu mehreren Signalen führt, jedoch zu keiner Preisentwicklung. Dies kann etwas vermieden werden, indem nur Trades in der größeren Trendrichtung auf der Grundlage langfristiger Preischarts durchgeführt werden oder ADX-Messwerte einbezogen werden, um starke Trends zu isolieren.