Direkte Methode
Was ist die direkte Methode?
Die direkte Methode ist eine von zwei Rechnungslegungsmethoden, die zur Erstellung einer Kapitalflussrechnung verwendet werden. Die direkte Methode der Kapitalflussrechnung verwendet tatsächliche Mittelzu- und -abflüsse aus der Geschäftstätigkeit des Unternehmens, anstatt den operativen Abschnitt von der periodengerechten Rechnungslegung auf eine Cash-Basis zu ändern. Bei der periodengerechten Rechnungslegung werden Umsätze erfasst, wenn sie erzielt werden, im Gegensatz zu dem Zeitpunkt, an dem die Zahlung von einem Kunden eingegangen ist.
Umgekehrt misst die Cashflow-Direktmethode nur die erhaltenen Barmittel, die typischerweise von Kunden stammen, und die Barzahlungen oder -abflüsse, beispielsweise an Lieferanten. Die Zu- und Abflüsse werden saldiert, um den Cashflow zu erhalten. Die direkte Methode wird auch als GuV-Methode bezeichnet.
Die zentralen Thesen
- Der Cashflow aus der Geschäftstätigkeit für einen Zeitraum kann entweder nach der direkten oder indirekten Methode ermittelt werden.
- Die Cashflow-Direct-Methode ermittelt Veränderungen der Ein- und Auszahlungen, die im Cashflow aus dem Betriebsbereich ausgewiesen werden.
- Bei der indirekten Methode werden die in einer Periode erzielten Nettoerträge addiert oder subtrahiert, um den impliziten Cashflow zu bestimmen.
- Die direkte Methode zur Kapitalflussrechnung liefert mehr Details zu den operativen Geldflussrechnungen, obwohl sie zeitaufwändig ist.
Bei der direkten Methode der Kapitalflussrechnung werden die tatsächlichen Zahlungsmittelzu- und -abflüsse verwendet, um die Zahlungsmittelveränderungen über die Periode zu bestimmen.
Die direkte Methode verstehen
Die drei Hauptabschlüsse sind die Bilanz, die Gewinn- und Verlustrechnung und die Kapitalflussrechnung. Die Kapitalflussrechnung gliedert sich in drei Kategorien – Cashflow aus operativer Tätigkeit, Cashflow aus Finanzierung und Cashflow aus Investitionstätigkeit. Die Kapitalflussrechnung kann entweder direkt oder indirekt erstellt werden. Der Cashflow aus den Bereichen Finanzierungs- und Investitionstätigkeit wird sowohl bei der indirekten als auch bei der direkten Methode identisch sein.
Die indirekte Methode zur Berechnung des Cashflows aus der Geschäftstätigkeit verwendet periodengerechte Rechnungslegungsinformationen und beginnt immer mit dem Nettoergebnis aus der Gewinn- und Verlustrechnung. Der Nettogewinn wird dann um Änderungen der Aktiv- und Passivkonten in der Bilanz angepasst, indem der Nettogewinn addiert oder abgezogen wird, um den Cashflow aus der Geschäftstätigkeit abzuleiten.
Bei der direkten Methode ist der einzige Teil der Kapitalflussrechnung, der sich in der Darstellung unterscheidet, der Cashflow aus dem operativen Teil. Die direkte Methode listet die während des Abrechnungszeitraums getätigten Geldeingänge und Barzahlungen auf. Die Mittelabflüsse werden von den Mittelabflüssen abgezogen, um den Netto-Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit zu berechnen, bevor die Mittelabflüsse aus Investitions- und Finanzierungstätigkeit einbezogen werden, um die Netto-Mittelzuwächse oder -verringerung des Unternehmens für diesen Zeitraum zu erhalten.
Komplexitäten der direkten Methode
Die Schwierigkeit und der Zeitaufwand, alle Barauszahlungen und -einnahmen aufzulisten – die für die direkte Methode erforderlich sind – machen die indirekte Methode zu einer bevorzugten und häufiger verwendeten Methode. Da die meisten Unternehmen die periodengerechte Rechnungslegung anwenden, werden die Geschäftstätigkeiten in der Bilanz und Gewinn- und Verlustrechnung entsprechend dieser Methode erfasst.
Zum Beispiel kann ein Unternehmen der Periodenrechnung mit meldet Umsatzerlösen auf der Gewinn- und Verlustrechnung in der laufenden Periode, auch wenn der Verkauf auf Kredit und Geld gemacht wurde noch nicht vom Kunden erhalten. Derselbe Betrag würde auch in der Bilanz in der Debitorenbuchhaltung erscheinen. Unternehmen, die die Periodenrechnung verwenden, erheben und speichern nicht auch Transaktionsinformationen pro Kunde oder Lieferant auf Barbasis.
Eine weitere Komplexität der direkten Methode besteht darin, dass der FASB von einem Unternehmen, das die direkte Methode anwendet, verlangt, die Überleitung des Nettogewinns auf den Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit anzugeben, die bei der Erstellung der Aufstellung nach der indirekten Methode ausgewiesen worden wäre. Der Überleitungsbericht dient der Überprüfung der Richtigkeit der betrieblichen Tätigkeit und ähnelt dem indirekten Bericht. Der Überleitungsbericht beginnt mit der Auflistung des Nettoergebnisses und der Bereinigung um nicht zahlungswirksame Transaktionen und Veränderungen in den Bilanzkonten. Diese Zusatzaufgabe macht die direkte Methode bei Unternehmen unbeliebt.
Beispiel für eine direkte Methode
Beispiele für die direkte Methode für die Kapitalflussrechnung, die im Abschnitt Operationen enthalten ist, umfassen die folgenden:
- Gehälter an Mitarbeiter to
- Barzahlung an Lieferanten und Lieferanten
- Bargeld von Kunden abgeholt
- Zinserträge und erhaltene Dividenden
- Gezahlte Einkommensteuer und gezahlte Zinsen
Eine einfache Darstellung des Cashflows aus dem operativen Bereich nach der direkten Methode sieht in etwa so aus:
Die Auflistung von Informationen auf diese Weise bietet dem Bilanzbenutzer einen detaillierteren Überblick darüber, woher die Barmittel eines Unternehmens stammen und wie sie ausgezahlt wurden. Aus diesem Grund empfiehlt das Financial Accounting Standards Board (FASB) Unternehmen die direkte Methode.
Obwohl die direkte Methode der Kapitalflussrechnung ihre Nachteile hat, werden die direkten Quellen von Geldeingängen und Zahlungen angegeben, was für Investoren und Gläubiger hilfreich sein kann.