Der Schlüssel zum Erfolg der CFP-Prüfung

Certified Financial Planner (CFP) ist eine Zertifizierung für Fachleute, die bestimmte Anforderungen erfüllt haben, z. B. das Bestehen der CFP-Prüfung. Die meisten Prüflinge, die die  Prüfung zum Certified Financial Planner (CFP) abgelegt haben, sind sich einig, dass die Fallstudien der schwierigste und wichtigste Teil des Tests sind.

Die Prüfung dauert sechs Stunden, mit zwei dreistündigen Sitzungen mit einer 40-minütigen Pause dazwischen. Die Prüfung besteht aus 170 Multiple-Choice-Fragen, von denen einige auf Fallstudien oder Szenarien basieren. Dies macht es notwendig, dass die Studierenden die Fallstudien analysieren und argumentieren können, um die Prüfung zu bestehen.

Fallstudienformat

Fallstudien beschreiben die Situation eines hypothetischen Klienten. Dazu können demografische Informationen gehören, die alle beteiligten Personen (normalerweise eine Familie oder ein Unternehmen oder beides), ihr Alter, ihren physischen und psychischen Gesundheitszustand sowie alle Beziehungskonflikte oder Schwierigkeiten zwischen den einzelnen Charakteren auflisten.

Oft beinhalten diese Studien eine Scheidung oder einen anderen Bruch innerhalb einer Familie oder haben ein verschwenderisches Kind, das behandelt werden muss. Die Fallstudie kann auch grundlegende Cashflow und Bilanzinformationen  enthalten; Sie können alle persönlichen und geschäftlichen Vermögenswerte und Verbindlichkeiten, Einnahmen, Ausgaben und jede Art von Versicherungsschutz des Kunden umrissen sehen. Die Vermögenswerte werden weiter in die Anlage- und Vorsorgekonten des Kunden unterteilt, und das Einkommensbuch zeigt die Rendite jeder Anlage an.

Die Fallstudie kann auch die Aufschlüsselung des Nachlasses erläutern, einschließlich aller relevanten Testamente, Trusts und anderer rechtlicher Dokumente. Wenn es ein Unternehmen gibt, können die Informationen den Cashflow und die Bilanz sowie den allgemeinen Ausblick für die Zukunft des Unternehmens umfassen. Nach all dieser Lektüre werden dem Testteilnehmer Fragen zu den präsentierten Informationen gestellt.

Wissen allein reicht nicht

Die CFP-Vorstandsprüfung erfordert viel mehr als bloße Vertrautheit mit dem Kursmaterial. Der Student muss auch in der Lage sein, dieses Wissen bei der Beantwortung der Fragen richtig zu bewerten, zu synthetisieren und anzuwenden. Dies gilt auch für die Fragen, die keine Fallstudien sind, aber diese Fragen konzentrieren sich oft auf ein bestimmtes Problem oder Thema. Fallstudien zwingen den Studenten effektiv, proaktiv genau zu bestimmen, welche Regel oder welches Thema zu den in der Informationsaufschlüsselung präsentierten Informationen gehört.

Fallstudienfragen konzentrieren sich oft nicht auf ein bestimmtes Thema, wie beispielsweise die Frage, ob die in der Studie vorgestellten Kunden berechtigt sind, Beiträge zu Roth IRAs zu leisten. Fallstudienfragen zwingen den Studenten häufig, viel weiter gefasste Konzepte zu untersuchen, beispielsweise ob das Portfolio des Kunden zu viel Risiko oder die richtigen Arten von Risiken enthält. Dies bedeutet, dass Sie mit den spezifischen Merkmalen jeder Anlage oder Anlageart vertraut genug sind, um entweder mathematisch oder durch auf Anlageprinzipien basierende Überlegungen beurteilen zu können, ob das Portfolio solide ist oder geändert werden muss.

Dies ist natürlich nur ein Beispiel. Der Student wird gebeten, in jeder Fallstudie mehrere dreidimensionale Auswertungen dieser Art zu allen Bereichen der Finanzen des Kunden vorzunehmen. Eine Frage zur Nachlassplanung könnte erfordern, dass der Student proaktiv mit all den verschiedenen Arten von Testamenten und Trusts vertraut ist und weiß, welche Arten für den Kunden in der gegebenen Situation geeignet sind. Eine Versicherungsfrage zwingt den Studenten, die gleiche Art von Bewertung für alle verschiedenen Arten von Versicherungen vorzunehmen, die vom Kunden getragen werden. Anlage- und Ruhestandsfragen erfordern Bewertungen der finanziellen Gesamtlage des Kunden.

Wie bereite ich mich vor?

Es gibt mehrere Möglichkeiten, wie Sie Ihre Chancen auf ein erfolgreiches Bestehen der Prüfung verbessern können. Während jede Strategie mit einem Verständnis des Formats und der Art der Informationen beginnen muss, die in den Studien präsentiert werden, wird dies allein selten ausreichen, um Ihnen den Hintergrund zu liefern, den Sie benötigen, um die Fallstudienfragen effektiv durchdenken zu können.

Einige gängige Strategien werden wie folgt beschrieben:

• Lesen Sie eine Fallstudie gründlich durch:  So offensichtlich dieser Vorschlag auch erscheinen mag, muss die gesamte Fallstudie gelesen und bewertet werden, bevor Sie versuchen, eine der Fragen zu beantworten. Die überwiegende Mehrheit der in der Studie enthaltenen Informationen ist für mindestens eine der gestellten Fragen relevant. Immer wenn eine Erbschaftsteuern ein Thema sein werden und so weiter. Selbst scheinbar harmlose Informationen können kritische Hinweise liefern, die zur Beantwortung von Fragen verwendet werden können.
• Gehen Sie zu einer Überprüfungssitzung:  Einer der klügsten Schritte, den jeder Teilnehmer für die Prüfung ergreifen kann, ist die Anmeldung zu Überprüfungskursen. Diese Kurse werden oft dazu beitragen, das Kursmaterial zusammenzustellen und die obskureren Themen aufzuspüren. Am wichtigsten ist, dass viele dieser Überprüfungskurse aus erster Hand Anweisungen dazu geben, wie Sie jede Studie effektiv durchdenken und herausfinden können, welche Konzepte eine bestimmte Studie vom Studenten anwenden muss.
• Machen Sie eine Musterprüfung :  Die Website des CFP Board bietet eine Musterprüfung an, die Sie ablegen können. Nachdem Sie die Fragen beantwortet haben, können Sie auch Musterantworten sehen.
• Bringen Sie kein echtes Leben in die Sache: Ein Fehler, den unerfahrene Studenten oft machen, besteht darin, sich zu fragen, was sie tun würden, wenn das in einer Fallstudie präsentierte Szenario eine reale Situation wäre. Diese Frage lässt sich nicht auf Fallstudien übertragen. Der CFP-Vorstand gestaltet die Fallstudien so, dass sie die Anerkennung spezifischer akademischer Konzepte erfordern. Dieser Ansatz zwingt den Schüler, das Material zu verdauen und dann richtig anzuwenden. In einer Fallstudie könnte es beispielsweise eine Frage zur Angemessenheit der Vermögensallokation einer Person geben. Im wirklichen Leben mögen Sie die Allokation für in Ordnung halten, aber für den Test müssen Sie sich bewusst sein, dass bestimmte akademische Kriterien berücksichtigt werden müssen, z. B. das Portfolio istin einem bestimmten Sektor zu gewichtet.

Fazit

Da die Fallstudien der schwierigste Teil der Prüfung sind, trägt deren Beherrschung dazu bei, dass auch der Rest der Prüfung erfolgreich ist. Studierende sollten sich von der Schwierigkeit des Stoffes nicht einschüchtern lassen, da sie in ihrem Berufsleben höchstwahrscheinlich mit ähnlichen Situationen konfrontiert werden. Das Erlernen des Denkprozesses hinter dem Studium bietet dem Studenten wertvolle Denk- und Denkerfahrung, die dann auf seine echten Kunden angewendet werden kann.