Catastrophenansammlung

Was ist Katastrophenakkumulation?

In der Versicherungsbranche bezieht sich der Begriff „Katastrophenakkumulation“ auf die Gesamtschäden, die gezahlt werden müssten, wenn eine oder mehrere Katastrophen in einer gesamten Region eintreten würden. In diesem Sinne ist die Katastrophenakkumulation eine Art Schätzung möglicher Schäden, die durch Katastrophen wie Erdbeben oder Unwetterereignisse verursacht werden.

Wie die Anhäufung von Katastrophen funktioniert

Das grundlegende Geschäftsmodell für Versicherungsunternehmen besteht darin, Prämien von einer großen Anzahl von Versicherungsnehmern einzuziehen, wobei die berechneten Prämien hoch genug sind, um die Ansprüche zu stützen, die wahrscheinlich gegen diese Policen geltend gemacht werden. Wenn die Ansprüche jedoch über das erwartete Niveau steigen, kann die Versicherungsgesellschaft die Ansprüche möglicherweise nicht über die zuvor gesammelten Versicherungsprämien finanzieren, was zu einem Verlust und einer möglichen Insolvenz führt.

Diese grundlegende Herausforderung ist besonders akut, wenn es um katastrophale Risiken wie Erdbeben oder Hurrikane geht. Im Gegensatz zu den meisten Versicherungsverträgen, bei denen die Wahrscheinlichkeit, dass ein Versicherungsnehmer einen Anspruch geltend macht, nicht davon abhängt, ob ein zweiter oder ein dritter Versicherungsnehmer dies tut, können Katastrophen für Versicherer viel gefährlicher sein. Dies liegt daran, dass ein einzelnes Ereignis möglicherweise Versicherungsnehmer in einer gesamten Region betreffen und gleichzeitig zu einer Kaskade von Versicherungsansprüchen führen kann. Aus Sicht des Versicherungsunternehmens ist dies eine Art „Worst-Case-Szenario“, da der Gesamtwert dieser Ansprüche die für diese Policen erhobenen Prämien bei weitem übersteigen könnte.

Um dieses Risiko zu steuern, verfolgen Versicherungsunternehmen die potenziellen Verluste, die mit diesen Arten von Katastrophen verbunden sind, und gruppieren diese Schätzungen für jede Region oder für das gesamte Unternehmen. Versicherungsunternehmen bezeichnen diese laufende Summe als ihre Katastrophenakkumulation, da es sich im Wesentlichen um die Akkumulation des Risikos handelt, das durch eine potenzielle Katastrophe entsteht. Zum Beispiel kann ein Hausversicherer, der sich gegen Erdbeben versichert, die Anhäufung von Katastrophen für einen bestimmten Staat oder eine Stadt verfolgen, die besonders anfällig für Erdbeben ist. Abhängig von der Höhe der von ihnen erfassten Katastrophenakkumulation muss die Versicherungsgesellschaft möglicherweise ihre Versicherungsprämien erhöhen oder eine Rückversicherung abschließen, um ihr Risiko zu steuern.

Beispiel aus der Praxis für die Anhäufung von Katastrophen

Versicherungen bewerten die Risiken im Zusammenhang mit dem Versicherungs eine neue Politik durch die mögliche Schwere der Prüfung und die Häufigkeit von Verlusten. Der Schweregrad und die Häufigkeit hängen von der Art der Gefahr, dem Risikomanagement und den vom Versicherten angewandten Reduktionstechniken sowie anderen Faktoren wie der Geografie ab. Beispielsweise hängt die Wahrscheinlichkeit, dass eine Feuerversicherung einen Verlust erleidet, davon ab, wie nahe Gebäude beieinander liegen, wie weit die nächste Feuerwache entfernt ist und welche Brandschutzmaßnahmen das Gebäude getroffen hat.

Nach Berücksichtigung dieser Faktoren könnte die Versicherungsgesellschaft versuchen, das Worst-Case-Szenario durch Berechnung des wahrscheinlichen maximalen Verlusts (PML) abzuschätzen. Beispielsweise kann eine Versicherungsgesellschaft, die brandbedingten Risiken ausgesetzt ist, eine Tabelle erstellen, in der die jährliche aggregierte PML für Waldbrände über einen Zeitraum von 100 Jahren modelliert wird. Da katastrophale Ereignisse von Natur aus selten sind, können lange Zeiträume wie diese erforderlich sein, um sicherzustellen, dass eine ausreichend große Anzahl vergangener Ereignisse im Datensatz enthalten ist.