Karriereberatung: Management Consulting vs. Investment Banking

Management Consulting vs. Investment Banking: Ein Überblick

Für Top-Studenten an Elite-Universitäten sind Unternehmensberatung und Investmentbanking Karrieren, die die Möglichkeit bieten, direkt nach der Schule viel Geld zu verdienen, oft nur mit einem Bachelor-Abschluss. Im Gegensatz zu Karrieren in Medizin, Jura oder Pharmazie stellen weder die Unternehmensberatung noch das Investmentbanking harte Bildungsanforderungen an die Berufseinsteiger; die einzelnen Firmen, die die Einstellung vornehmen, entscheiden, was von potenziellen Mitarbeitern verlangt wird. Allerdings erzeugen die meisten der Top-Firmen, die die höchsten Gehälter zahlen, einen harten Wettbewerb im Bewerbungs- und Vorstellungsgespräch, wobei nur die klügsten Studenten der renommiertesten Schulen eingestellt werden. Einen Master of Business Administration (MBA) zu haben, insbesondere aus einem Top-Programm, hat die Aussichten für beide Karrieren noch nie geschmälert.

Unternehmensberatung

Ein Unternehmensberater muss in der Lage sein, die Abläufe eines Unternehmens zu analysieren und festzustellen, wo Ineffizienzen bestehen und wo Prozesse gestrafft oder beseitigt werden können.

Während gute Menschenkenntnis in beiden Karrieren einen erheblichen Vorteil bietet, ist sie für die Unternehmensberatung ein absolutes Muss. Es gibt unzählige Positionen hinter den Kulissen für Anwälte, die sich durch Logik und Problemlösung auszeichnen, aber introvertiert sind oder auf andere Weise keine Verhandlungsfähigkeiten besitzen. Unternehmensberater hingegen müssen Probleme lösen und ihre Erkenntnisse dem Kunden überzeugend präsentieren. Es ist keine Karriere für die Schüchternen oder für Misanthropen.

Das Gehalt im ersten Jahr bei den meisten großen Beratungsunternehmen hängt davon ab, ob der Mitarbeiter mit einem Bachelor-Abschluss oder einem MBA einsteigt. Für Studenten zahlen die großen Firmen im ersten Jahr zwischen 65.000 und 100.000 US-Dollar. Für MBAs liegt die Anfangsrate bei etwa 165.000 US-Dollar, kann aber auch bis zu 200.000 US-Dollar betragen.

Im Vergleich zu Anwälten arbeiten Unternehmensberater in der Regel weniger Stunden, um ihre hohen Gehälter zu verdienen, häufiges Reisen schadet ihrer  Work-Life-Balance. Während einige das Glück haben, Gigs zu bekommen, bei denen sie ausschließlich lokale Kunden betreuen oder zumindest selten reisen, sind die meisten Unternehmensberater Road Warriors und fliegen oft Sonntagabend aus, um am Montagmorgen in einer Stadt im ganzen Land bei der Arbeit zu sein, nicht bis Freitagnachmittag zurück. Unternehmen erwarten von neuen Mitarbeitern Flexibilität bei der Reiseplanung, und wenn lokale Kunden verfügbar werden, erhalten leitende Angestellte die erste Wahl.

Das heißt, viele Hochschul- und MBA-Absolventen, die nicht von Kindern oder familiären Verpflichtungen belastet sind, betrachten solche Arbeitsreisen als Bonus und nicht als Auferlegung. Neben einem großzügigen Gehalt zahlen große Beratungsunternehmen ihren Mitarbeitern Flug, Hotelübernachtung und Verpflegung, während die Mitarbeiter unterwegs sind.

Investment Banking

Zu den Positionen im Investmentbanking gehören Berater, Bankanalysten, Kapitalmarktanalysten,  Research Associates, Handelsspezialisten und viele andere. Jeder erfordert seinen eigenen Bildungs- und Qualifikationshintergrund.

Ein Abschluss in Finanzen, Wirtschaft, Buchhaltung oder Mathematik ist ein guter Start für jede Bankenkarriere. Tatsächlich ist dies möglicherweise alles, was Sie für viele Einstiegspositionen im kommerziellen Bankgeschäft benötigen, z. B. als Privatbankier oder Kassierer. Wer sich für Investmentbanking interessiert, sollte unbedingt einen MBA oder eine andere berufliche Qualifikation in Erwägung ziehen.

Große soziale Fähigkeiten sind in jeder Bankposition von großem Vorteil. Selbst engagierte Research-Analysten verbringen viel Zeit damit, als Teil eines Teams zu arbeiten oder Kunden zu beraten. Einige Positionen erfordern mehr Verkaufstalent als andere, aber Komfort in einem professionellen sozialen Umfeld ist der Schlüssel. Weitere wichtige Fähigkeiten sind Kommunikationsfähigkeit (Konzepte gegenüber Kunden oder anderen Abteilungen erklären) und ein hohes Maß an Eigeninitiative.

Es ist jedoch keine Seltenheit, dass ein Investmentbanker zwischen 75 und 100 Stunden pro Woche arbeitet, und manchmal deckt das nicht einmal den enormen Forschungsaufwand ab. Auch wenn eine Bank nicht verlangt, dass junge Banker am Wochenende ins Büro kommen – Citigroup hat diese Änderung bekanntlich im Jahr 2014 vorgenommen –, erwartet sie dennoch, dass Mitarbeiter per E-Mail und Telefon erreichbar sind.

Benötigte Fähigkeiten

Egal, ob Sie eine Karriere in der Unternehmensberatung oder im Investmentbanking anstreben, eine Person braucht starke Fähigkeiten in der Problemlösung und Diplomatie. Managementberatung erfordert das Erlernen der Gesamtheit der häufig komplexen Managementstruktur eines Kunden, das Erkennen von Ineffizienzen und Bereichen, in denen Verbesserungen vorgenommen werden können, das Erarbeiten von Lösungen für diese Probleme und das anschließende Aufteilen aller Begriffe, die der Kunde verstehen kann, damit diese Änderungen umgesetzt werden können. Berater müssen über ausgezeichnete Fähigkeiten zum kritischen Denken verfügen und auf jeden Fall gut mit Menschen umgehen.

Investment Banking erfordert viele der gleichen Fähigkeiten. Da Investmentbanker mit riesigen Geldsummen umgehen, brauchen sie exzellente quantitative Fähigkeiten und Disziplin. Einfache Fehler kosten Unternehmen routinemäßig Millionen von Dollar. Das Feld ist breit gefächert, wobei persönliche Interaktionen in einigen Bereichen häufiger vorkommen als in anderen. Große soziale Fähigkeiten erweitern das Gütesiegel eines Investmentbankers und machen ihn gefragter. Investmentbanker sind oft dafür verantwortlich, große Transaktionen zwischen Unternehmen zu vermitteln oder Fusionen und Übernahmen (M&A) zu moderieren, beides Aufgaben, die fast übernatürliche diplomatische Fähigkeiten erfordern.

Gehalt

Einer der größten Reize der Unternehmensberatung und des Investmentbankings ist die Möglichkeit, viel Geld zu verdienen. Noch besser ist, dass neue Mitarbeiter in ihrem ersten Jahr nach der Schule routinemäßig über 100.000 US-Dollar verdienen und oft nur einen Bachelor-Abschluss haben.

Die durchschnittliche Einstiegsgehaltsspanne für Unternehmensberater im ersten Jahr mit Bachelor-Abschluss liegt je nach Unternehmen und Region zwischen 65.000 und 100.000 US-Dollar. Während jeder Betrag in diesem Bereich sicherlich das mittlere Einkommen in den Vereinigten Staaten übertrifft, verblasst er im Vergleich zu dem, was Unternehmensberater verdienen, wenn sie mit MBAs in das Feld einsteigen. Ein neuer Unternehmensberater von der Business School kann je nach Firma und Stadt sowie unzähligen anderen Faktoren wieder zwischen 165.000 und 200.000 US-Dollar verdienen. Aus diesem Grund entscheiden sich viele angehende Unternehmensberater für eine zweijährige Ausbildung, bevor sie ins Berufsleben einsteigen.

Investment Banking bietet eine höhere Bezahlung für neue Mitarbeiter mit Bachelor-Abschluss. Die Vergütung besteht bei den meisten Banken aus einem Grundgehalt plus Bonusstruktur. Das Grundgehalt beträgt durchschnittlich rund 100.000 US-Dollar pro Jahr, aber wenn ein Mitarbeiter alle Boni erreicht, kann er damit rechnen, näher an 180.000 US-Dollar zu kommen.

Work-Life-Balance

Keine der beiden Karrieren hat einen hohen Stellenwert für die Vereinbarkeit von Beruf und Familie, insbesondere in den ersten Jahren eines Mitarbeiters. Diejenigen, die im ersten Jahr einen Gig von 9 bis 5, freie Wochenenden und vier Wochen Urlaub suchen, sollten sich woanders umsehen.

Die typische Woche für einen Investmentbanker im ersten Jahr dauert zwischen 75 und 100 Stunden. Selten hat ein neuer Mitarbeiter im ersten Jahr ein ganzes Wochenende frei; Wenn sie Glück haben und es im Büro nicht zu hektisch ist, haben sie einen Sonntag für sich. Manche Investmentbanken haben sogar kleine Räume mit Kojen für Mitarbeiter, die um Mitternacht noch im Büro stehen. Selbst nach einer langen Nacht im Büro wird erwartet, dass am nächsten Morgen ein Investmentbanker an ihrem Schreibtisch sitzt, wenn die Märkte öffnen.

Die Wochenarbeitszeit eines Unternehmensberaters ist geringer, aber für einen Apfel-zu-Äpfel-Vergleich muss die Reisezeit hinzugerechnet werden. Die meisten Berater verbringen gerade in den ersten Jahren ihre Arbeitswochen unterwegs. Wanderlustige ohne Ehepartner oder Kinder lieben diesen Aspekt des Jobs, aber diejenigen mit familiären Verpflichtungen empfinden es oft als Zumutung. Normalerweise dauert es Jahre, bis ein ausreichendes Dienstalter erreicht ist, um ausschließlich lokalen Kunden zugewiesen zu werden.