Kapitalpuffer
Was ist ein Kapitalpuffer?
Ein Kapitalpuffer ist obligatorisches Kapital, das Finanzinstitute zusätzlich zu anderen Mindestkapitalanforderungen vorhalten müssen. Verordnungen zur Schaffung angemessener Kapitalpuffer sollen den prozyklischen Charakter der Basler Ausschuss für Bankenaufsicht geschaffenen Basel III Regulierungsreformen festgelegt sind.
Beachten Sie, dass sich die Kapitalpuffer von den von der Zentralbank festgelegten Mindestreserveanforderungen unterscheiden und diese überschreiten können.
Die zentralen Thesen
- Ein Kapitalpuffer sind erforderliche Reserven von Finanzinstituten, die von den Aufsichtsbehörden eingerichtet wurden.
- Kapitalpuffer wurden im Rahmen der Basel-III-Regulierungsreformen vorgeschrieben, die nach der Finanzkrise 2007-2008 umgesetzt wurden.
- Kapitalpuffer tragen dazu bei, ein widerstandsfähigeres globales Bankensystem zu gewährleisten.
Wie ein Kapitalpuffer funktioniert
Im Dezember 2010 veröffentlichte der Basler Ausschuss für Bankenaufsicht offizielle Regulierungsstandards mit dem Ziel, ein widerstandsfähigeres globales Bankensystem zu schaffen, insbesondere in Bezug auf Liquiditätsfragen. Zu den in den Basel-III-Reformen identifizierten Kapitalpuffern gehören antizyklische Kapitalpuffer, die von den Mitgliedsstaaten des Baseler Ausschusses festgelegt werden und je nach einem Prozentsatz der risikogewichteten Aktiva variieren, und Kapitalerhaltungspuffer, die außerhalb von Zeiten finanzieller Belastungen aufgebaut werden.
Banken erweitern ihr Kreditgeschäft in Zeiten des Wirtschaftswachstums und kontrahieren die Kreditvergabe, wenn sich die Wirtschaft abschwächt. Wenn Banken ohne ausreichendes Kapital in Schwierigkeiten geraten, können sie entweder mehr Kapital aufnehmen oder die Kreditvergabe einschränken. Wenn sie die Kreditvergabe kürzen, kann es sein, dass Unternehmen eine Finanzierung teurer finden oder nicht verfügbar sind.
Geschichte der Kapitalpuffer
Die Subprime-Hypothekendarlehen, während das Bankkapital nicht immer ausreichte, um Verluste zu decken. Einige Finanzinstitute wurden als zu groß zum Scheitern bekannt, weil sie für die Weltwirtschaft systemrelevant waren.
Schnelle Tatsache
Um den Banken Zeit zu geben, angemessene Kapitalpuffer zu schaffen, geben die Mitgliedsstaaten des Baseler Ausschusses geplante Erhöhungen 12 Monate im Voraus bekannt; Wenn die Bedingungen eine Verringerung des Kapitalpuffers zulassen, geschieht dies sofort.
Ein Ausfall dieser Schlüsselinstitutionen würde als katastrophal angesehen. Dies zeigte sich während der Insolvenz von Lehman Brothers, die am Montag nach der Ankündigung zu einem Rückgang des Dow Jones Industrial Average (DJIA) um 350 Punkte führte. Um die Wahrscheinlichkeit zu verringern, dass Banken während eines wirtschaftlichen Abschwungs in Schwierigkeiten geraten, forderten die Aufsichtsbehörden die Banken auf, außerhalb von Stressphasen Kapitalpuffer aufzubauen.
Besondere Überlegungen
Im Rahmen des antizyklischen Kapitalpuffers (CCyB) heißt es, dass ausländische Institute bei grenzüberschreitenden Kreditvergaben den CCyB-Satz inländischer Institute einhalten sollten. Dies ermöglicht ein Verfahren, das als Anerkennung oder Gegenseitigkeit in Bezug auf die Auslandsengagements inländischer Institute bezeichnet wird.