Buy Stop-Order-Definition
Was ist eine Buy-Stop-Order?
Eine Buy-Stop-Order weist einen Broker an Marktorder, die zum nächsten verfügbaren Preis ausgeführt werden kann.
Diese Art von Stop-Order kann für Aktien, Derivate, Devisen oder eine Vielzahl anderer handelbarer Instrumente gelten. Die Kauf-Stopp-Order kann unterschiedlichen Zwecken dienen, wobei die Annahme zugrunde liegt, dass ein Aktienkurs, der eine bestimmte Höhe erreicht, weiter steigen wird.
Die zentralen Thesen
- Eine Kauf-Stopp-Order ist eine Order zum Kauf eines Wertpapiers nur dann, wenn der Preis des Wertpapiers den angegebenen Stop-Preis erreicht.
- Der Stop-Preis wird auf einem Niveau oder Strike eingegeben, das über dem aktuellen Marktpreis liegt.
- Es ist eine Strategie, von einer Aufwärtsbewegung des Aktienkurses zu profitieren, indem Sie eine Bestellung im Voraus aufgeben.
- Buy-Stop-Orders können auch zum Schutz vor unbegrenzten Verlusten einer ungedeckten Short-Position verwendet werden.
Grundlagen einer Buy Stop Order
Eine Stop-Buy-Order wird am häufigsten als ein Instrument zum Schutz vor den potenziell unbegrenzten Verlusten einer ungedeckten Short-Position angesehen. Ein Anleger ist bereit, diese Short-Position zu eröffnen, um darauf zu wetten, dass der Kurs des Wertpapiers sinkt. In diesem Fall kann der Anleger die günstigeren Aktien kaufen und von der Differenz zwischen dem Leerverkauf und dem Kauf einer Long-Position profitieren. Der Anleger kann sich vor einem Anstieg des Aktienkurses schützen, indem er eine Kauf-Stopp-Order platziert, um die Short-Position zu einem verlustbegrenzenden Preis abzudecken. Wenn der Kaufstopp verwendet wird, um eine Short-Position aufzulösen, wird er oft als Stop-Loss-Order bezeichnet.
Der Leerverkäufer kann seinen Kaufstopp zu einem Stopppreis oder einem Ausübungspreis platzieren, der entweder niedriger oder höher als der Punkt ist, an dem er seine Leerverkaufsposition eröffnet hat. Wenn der Kurs stark gefallen ist und der Anleger seine profitable Position gegen eine spätere Aufwärtsbewegung schützen möchte, kann er den Kaufstopp unter dem ursprünglichen Eröffnungskurs platzieren. Ein Anleger, der sich nur gegen katastrophale Verluste durch erhebliche Aufwärtsbewegungen schützen möchte, wird eine Kauf-Stopp-Order über dem ursprünglichen Leerverkaufspreis eröffnen.
Kaufen Sie Stop Orders für Bullen
Die oben beschriebenen Strategien verwenden den Kaufstopp, um sich gegen bullische Bewegungen in einem Wertpapier zu schützen. Eine andere, weniger bekannte Strategie nutzt den Kaufstopp, um von einer erwarteten Aufwärtsbewegung des Aktienkurses zu profitieren. Technische Analysten beziehen sich oft auf Breakout bezeichnet wird, weiter steigen wird. Eine Buy-Stop-Order kann sehr nützlich sein, um von diesem Phänomen zu profitieren. Der Anleger wird eine Kauf-Stopp-Order direkt oberhalb der Widerstandslinie eröffnen, um die verfügbaren Gewinne zu erzielen, sobald ein Ausbruch aufgetreten ist. Eine Stop-Loss-Order kann vor einem späteren Kursrückgang schützen.
Beispiel für eine Buy-Stop-Order
Betrachten Sie die Kursbewegung einer ABC-Aktie, die kurz davor steht, aus ihrer Handelsspanne zwischen 9 und 10 USD auszubrechen. Nehmen wir an, ein Händler setzt bei ABC auf einen Preisanstieg über diesen Bereich hinaus und platziert eine Kauf-Stopp-Order bei 10,20 $. Sobald die Aktie diesen Preis erreicht, wird die Order zu einer Marktorder und das Handelssystem kauft Aktien zum nächsten verfügbaren Preis.
Der gleiche Ordertyp kann verwendet werden, um Short-Positionen abzudecken. Nehmen Sie im obigen Szenario an, dass der Händler eine große Short-Position auf ABC hat, was bedeutet, dass er auf einen zukünftigen Preisrückgang setzt. Um sich gegen das Risiko einer Bewegung der Aktie in die entgegengesetzte Richtung, dh einer Kurssteigerung, abzusichern, platziert der Händler eine Kaufstopp-Order, die eine Kaufposition auslöst, wenn der Kurs von ABC steigt. Selbst wenn sich die Aktie in die entgegengesetzte Richtung bewegt, kann der Trader seine Verluste ausgleichen.