So verhindern Sie, dass eine Limit-Order bei Preislücken nicht ausgeführt wird
Sie haben sich entschieden, Ihr Geld in Aktien zu investieren, in der Hoffnung auf eine starke Rendite. Sie haben Ihre Recherchen durchgeführt und sind der Meinung, dass Sie bereit sind zu investieren, indem Sie eine Limit-Order implementieren. Sie haben ein Unternehmen gefunden, das laut Nachrichtenquellen im Trend liegt und sehen es als hervorragende Investitionsmöglichkeit. Sie bestimmen einen Limit-Order-Preis anhand des Schlusskurses an diesem Tag und legen fest, was Ihrer Meinung nach eine vernünftige Limit-Order ist, und sind von Ihrer Entscheidung überzeugt. Dann überprüfen Sie die Aktie am nächsten Tag, nur um festzustellen, dass Ihre Order nicht ausgeführt werden konnte, weil die Aktie bei der Marktöffnung einen starken Kursanstieg verzeichnete.
Das oben beschriebene Szenario ist weit verbreitet und kann für jeden Anleger frustrierend sein. Viele Händler, die ein potenziell profitables Setup identifizieren, werden nach Stunden eine Limit-Order aufgeben, damit ihre Order zum gewünschten Preis oder besser bei Eröffnung der Börse ausgeführt wird. Das Problem ist, dass viele Käufer das gleiche tun, und die gestiegene Nachfrage den Preis der Aktie verursachen können Lücke höher.
Die zentralen Thesen
- Wenn zu viele Käufer die gleiche Idee haben, wird eine Limit-Order wirkungslos, weil der Preis des Basiswerts über den Einstiegspreis springt.
- Eine Kauf-Stopp-Order ist eine Art von Order, die nach Erreichen des angegebenen Stop-Preises in eine Market-Order umgewandelt wird.
- Der Nachteil einer Kauf-Stopp-Order besteht darin, dass Sie am Ende möglicherweise mehr bezahlen, als Sie erwartet haben, wenn der Eröffnungskurs höher ist, als Sie erwartet hatten.
- Eine Order, die über dem aktuellen Marktpreis getätigt wird, wird als Buy-Stop-Limit-Order bezeichnet.
- Eine Buy-Stop-Limit-Order schützt Sie vor einer Überzahlung, indem sie einen minimalen und maximalen Limitpreis festlegt.
Eine Limit-Order ist wirkungslos, wenn der Kurs des Basiswerts über den Einstiegspreis springt. Denn der Limitpreis ist der Höchstbetrag, den der Anleger zu zahlen bereit ist, und liegt in diesem Fall aktuell unter dem Marktpreis.
Sie können die Wahrscheinlichkeit eines erneuten Auftretens dieser Situation minimieren, wenn Sie zwei Arten von Orders verstehen: die Buy-Stop-Order und die Buy-Stop-Limit-Order.
Was ist eine Buy-Stop-Order?
Eine Kauf-Stopp-Order ist eine Art von Order, die nach Erreichen des angegebenen Stop-Preises in eine Market-Order umgewandelt wird. Um zu erklären, wie dies funktioniert, betrachten wir ein hypothetisches Beispiel.
Nehmen wir an, der aktuelle Preis von XYZ Company liegt bei 12,86 USD und es sieht so aus, als ob er höher positioniert wäre. Möglicherweise möchten Sie eine Kauf-Stopp-Order mit einem Stop-Preis von 13,01 USD platzieren. Diese Order würde sich in eine Market-Order verwandeln, sobald der Marktpreis über 13,01 USD stieg. Durch die Verwendung dieser Art von Order würden Sie das Problem beseitigen, nicht ausgeführt zu werden, wenn der Preis über Ihren gewünschten Einstiegspreis steigt.
Leider laufen Sie durch die Verwendung dieser Order Gefahr, auf einem unerwünschten Niveau gefüllt zu werden, wenn der Preis drastisch steigt. Wenn zum Beispiel der Kurs der XYZ Company am nächsten Tag bei 17 US-Dollar eröffnet, wird die Buy-Stop-Order ausgelöst und Sie kaufen die Aktien für etwa 17 US-Dollar statt für etwa 13 US-Dollar, wie Sie es geplant hatten.
Buy-Stop-Limit-Order
Mit einer Order, die als Buy- Stop-Limit bekannt ist, können Sie die Möglichkeit einer fehlerhaften Ausführung eliminieren und den für den Vermögenswert gezahlten Preis begrenzen. Eine Buy-Stop-Limit-Order ähnelt der Buy-Stop-Order, mit der Ausnahme, dass auch ein Limitpreis als der Höchstbetrag festgelegt wird, den der Anleger zu zahlen bereit ist.
Angenommen, eine Buy-Stop-Limit-Order wird bei der Firma XYZ mit einem Stop-Preis von 13,01 USD und einem Limitpreis von 15 USD platziert. Wenn der Preis auf 17 USD steigt, wird diese Bestellung nicht ausgeführt, da Sie angegeben haben, dass Sie nicht mehr als 15 USD bezahlen möchten.
Die Quintessenz
Der Markteintritt zu einem bestimmten Preis kann ein schwieriger Zeitschritt sein. Dies kann dazu führen, dass Sie aufgrund Ihrer Recherche Gelegenheiten verpassen oder am falschen Punkt einsteigen.
Die Verwendung der Buy-Stop-Order und der Buy-Stop-Limit-Order kann Ihnen helfen, Ihre Aktie zu den Preisen zu kaufen, zu denen Sie den Wert sehen. Sobald Sie mit diesen Auftragstypen vertraut sind, erhöhen Sie die Wahrscheinlichkeit, dass Ihre Aufträge ausgeführt werden, wann und wie Sie sie ausführen möchten.