Signal kaufen

Was ist ein Kaufsignal?

Ein Kaufsignal ist ein Ereignis oder eine Bedingung, die von einem Händler oder Investor als Warnung für die Eingabe einer Bestellung für eine Investition ausgewählt wurde. Kaufsignale können entweder durch die Analyse von Chartmustern beobachtet oder von Handelssystemen berechnet und automatisiert werden.

Zum Beispiel Momentum Anleger können die relative Stärke von mehreren Investitionsentscheidungen in den letzten paar Monate vergleichen und die beste Ergebnis erzielt Wahl als Kandidaten auswählen, um ihr Portfolio im kommenden Monat hinzuzufügen. Auf der anderen Seite können kurzfristige Trader Tools wie gleitende Durchschnitte oder andere technische Studien verwenden, um an einem bestimmten Tag eine Position einzugehen.

Kaufsignale verstehen

Kaufsignale können von kurzfristigen Händlern und langfristigen Anlegern verwendet werden. Konträre Anleger können beispielsweise einen signifikanten Ausverkauf als Kaufsignal betrachten, da der Markt möglicherweise überreagiert hat, oder ein Value-Anleger kann einen Preis unter dem Nettoinventarwert pro Aktie als Kaufsignal betrachten. Andererseits kann ein Händler, der ein automatisiertes Handelssystem verwendet, automatisch Kauf- und Verkaufssignale basierend auf einer Reihe von Regeln erzeugen.

Einige der häufigsten Kaufsignale sind:

• Chartmuster : Viele Chartmuster erzeugen ein Kaufsignal, wenn sich der Preis über ein bestimmtes Niveau hinaus bewegt. Zum Beispiel kann ein ansteigendes Dreieck Muster erzeugt ein Kaufsignal, wenn der Preis bricht aus von dem oberen Trendlinie Widerstand.
• Technische Indikatoren: Viele technische Indikatoren erzeugen ein Kaufsignal, wenn bestimmte Bedingungen erfüllt sind. Beispielsweise erzeugt der Relative Strength Index (RSI) ein Kaufsignal, wenn er unter die überverkauften Bedingungen bei 30,0 fällt.
• Innerer Wert: Viele Value-Investoren berechnen den inneren Wert mithilfe von Discounted-Cashflow Analysen, Nettoinventarwerten oder anderen Techniken. In der Regel verwenden sie ein oder mehrere bevorzugte Verhältnisse, um ein Modell für den theoretischen Wert des Unternehmens im Vergleich zum tatsächlichen Wert zu entwickeln. Wenn sich der Preis deutlich unter einen theoretischen Wert bewegt, dem sie vertrauen, wird dies für sie zu einem Kaufsignal. Value-Investoren können dann andere Methoden anwenden, um den unmittelbareren Zeitpunkt ihrer Anlage zu bestimmen.

Während viele technische Indikatoren Kaufsignale generieren, ist es wichtig zu beachten, dass selbst die Entwickler dieser Indikatoren nicht befürworten, dass jemand diese Signale blindlings verwenden sollte, um automatisch eine Bestellung zu generieren. Es ist nützlich, aus einer Vielzahl von Quellen, einschließlich technischer und fundamentaler Daten, zu bestätigen, dass die Bedingungen für Investitionen oder den Handel günstig sind.

Zum Beispiel kann ein Crossover des gleitenden Durchschnitts ein Kaufsignal erzeugen, aber der Trader kann nach einer Bestätigung in Form eines Ausbruchs über einem bestimmten Preisniveau suchen, der Wertsteigerungsangebote impliziert.

Einige Softwareentwickler veröffentlichen und bewerben Black-Box-Handelssysteme, die Kaufsignale für Abonnenten generieren. Beispielsweise kann ein Investment-Research-Unternehmen ein komplexes neuronales Netzwerk generieren, das Kauf- und Verkaufssignale erzeugt, die es an Abonnenten sendet, die eine monatliche Gebühr zahlen. Händler sollten diese Black-Box-Modelle mit Skepsis und gebührender Sorgfalt angehen, da die Wertentwicklung in der Vergangenheit möglicherweise kein Hinweis auf die zukünftige Wertentwicklung ist.

Beispiel für ein Kaufsignal

Die folgende Grafik zeigt ein Beispiel für ein Kaufsignal, das aus einem Crossover des gleitenden Durchschnitts im SPDR S&P 500 ETF (NYSE ARCA: SPY) generiert wird.

In der obigen Grafik wurde ein Kaufsignal generiert, als der gleitende 50-Tage-Durchschnitt den gleitenden 200-Tage-Durchschnitt kreuzte. Dies ist ein Beispiel für das bekannte Goldene Kreuz Signal, das gelegentlich in Finanzmedienberichten erwähnt wird.