B-Aktie
Was ist eine B-Aktie?
Eine B-Aktie ist eine Last. Eine B-Aktie ist eine Art von Aktie, die anderen beiden sind A-Aktien und C-Aktien. Jede Aktie hat ihre spezifische Gebührenstruktur beim Kauf oder der Rücknahme von Anteilen an einem Investmentfonds.
Die zentralen Thesen
- Eine B-Aktie ist eine Art von Anteilsklasse, die in einem Investmentfonds angeboten wird und eine Verkaufslast berechnet. Die anderen Stammaktienklassen sind A-Aktien und C-Aktien.
- Bei B-Aktien zahlt ein Anleger eine Verkaufsgebühr, wenn er sie aus dem Fonds zurücknimmt. Dies wird als Back-End-Verkaufslast oder als bedingte latente Verkaufsgebühr (CDSC) bezeichnet.
- Der CDSC nimmt mit der Zeit ab und wandelt nach Ablauf eines bestimmten Zeitraums B-Aktien in eine Art A-Aktie um.
- B-Aktien haben typischerweise höhere Kostenquoten als A-Aktien.
- Zusätzlich zu den Verkaufsgebühren fallen für B-Aktien Betriebskosten, sogenannte 12b-1-Gebühren, für Marketing und Vertrieb an.
B-Shares verstehen
Investmentfonds bieten viele Anteilsklassen an, die drei häufigsten sind jedoch A, B- und C-Anteilsklassen. Diese Klassen stellen alle ein ähnliches Interesse am Investmentfonds dar, unterscheiden sich jedoch in den Gebühren und Aufwendungen, die dem Anleger in Rechnung gestellt werden.
Die Gebühren und Aufwendungen eines Investmentfonds werden auf zwei Arten gezahlt: direkt oder über das Fondsvermögen. Verkaufsgebühren und Rücknahmegebühren werden in der Regel direkt vom Anleger bezahlt, während Betriebskosten wie Marketing und Vertrieb aus dem Fondsvermögen herausgenommen werden.
Jede Einzelhandelsaktienklasse kann unterschiedliche Kostenquoten aufweisen. In der Regel werden jedoch nur B- und C-Aktienklassen 12b-1-Vertriebsgebühren berechnet, die ihre Gesamtkosten erhöhen.
Gebührenstruktur für B-Aktien
Aktien derKlasse B berechnen keine Front-End -Vertrieb Back-End -Vertriebslaststruktur, auch bekannt als ein nachträglichen Ausgabeaufschlag (CDSC). Bei Back-End-Gebühren erhebt ein Anleger eine Gebühr, wenn er den Fonds verlässt und nicht, wenn er beitritt. Daher werden alle seine Fonds beim ersten Kauf von Anteilen angelegt.
Das CDSC wird normalerweise nur angewendet, wenn Sie Ihre Aktien innerhalb eines bestimmten Zeitraums verkaufen, normalerweise innerhalb von sechs Jahren nach dem Kauf. Der CDSC lehnt ab, je länger Sie die Aktien halten, und wird schließlich eliminiert. Nach einer bestimmten Zeitspanne nach der Eliminierung, normalerweise zwei Jahre, werden Anteile der Klasse B in Anteile der Klasse A umgewandelt, was den Anlegern den Vorteil einer niedrigeren jährlichen Kostenquote bietet. Diese Verkaufslasten sind von den Betriebskosten eines Fonds getrennt. Ausführliche Informationen zur Verkaufslaststruktur eines Fonds finden Sie im Prospekt.
Ausgaben für B-Aktien
Als Einzelhandelsaktienklasse unterliegen die Betriebskosten der B-Aktie 12b-1-Gebühren.12b-1-Gebühren entschädigen Vermittler und Vertriebshändler für die Vermarktung und den Verkauf von Publikumsfonds. Diese Gebühren können für B-Aktien häufig höher sein, da sie keine Front-End-Ladevorgänge erfordern und Provisionsgebühren anfallen können, die im Laufe der Zeit sinken. Infolgedessen berechnen B-Aktien häufig eine der höchsten Gesamtkostenquoten.12b-1-Gebühren sind keine direkten Gebühren, sondern werden aus dem Fondsvermögen entnommen.
Zusätzlich zu den 12b-1-Gebühren werden Anlegern in Einzelhandelsaktienklassen auch Standardmanagement- und andere Betriebskosten berechnet. Management- und andere Kosten sind in der Regel für alle Anteilsklassen gleich.
Wann sollten B-Aktien ausgewählt werden?
Als Anleger haben Sie die Wahl, welche Aktien Sie kaufen möchten, A, B oder C oder welche anderen, die der Investmentfonds möglicherweise anbietet. Der erste Schritt besteht darin, tatsächlich zu bestimmen, ob in einen Load- oder No-Load-Fonds investiert werden soll.
Wenn Sie ein erfahrener Anleger sind, der die Finanzmärkte gut versteht und keine Finanzberatung benötigt, ist ein Investmentfonds ohne Belastung die beste Option. Sie sparen eine erhebliche Menge an Geld, das für Investitionen verwendet werden kann, anstatt als Provision gezahlt zu werden.
Ein Load Investment Fund wird angewendet, wenn Sie einen Finanzexperten benötigen, um finanzielle Entscheidungen für Sie zu treffen, daher die von Ihnen gezahlten Verkaufsgebühren. Wenn Sie vorhaben, Ihre Aktien fünf Jahre oder länger zu halten, sind B-Aktien die beste Option. In diesem Szenario vermeiden Sie die Frontload-Gebühr, die A-Aktien-Anlegern entstehen, und mit der Zeit sinkt Ihre Backload-Gebühr, je länger Sie Ihre B-Aktien halten.
Der hier zu überprüfende wichtige Punkt ist die Kostenquote für die B-Aktien. Stellen Sie sicher, dass es angemessen und nicht wesentlich höher als die Kostenquote für die A-Aktien ist. Wenn dies der Fall ist, können Sie durch die Auswahl von A-Aktien langfristig Geld sparen, selbst wenn Sie im Voraus eine Verkaufsgebühr zahlen müssen.