Basis

Was bedeutet Basis?

Obwohl der Begriff „Basis“ im Finanzbereich verschiedene Bedeutungen hat, bezieht er sich am häufigsten auf die Differenz zwischen den Preisen und den mit Transaktionen verbundenen Kosten bei der Berechnung der Steuern. Diese Verwendung bezieht sich auf die breiteren Begriffe “ Kostenbasis “ oder „Steuerbasis“ und wird insbesondere verwendet, wenn Kapitalgewinne oder -verluste für Einkommensteuererklärungen berechnet werden.

In einem anderen Kontext bezieht sich Basis auf die Abweichung zwischen dem Kassapreis einer lieferbaren Ware und dem relativen Preis des Futures-Kontrakts. Basis kann auch in Bezug auf Wertpapiergeschäfte verwendet werden. Die Basis eines Wertpapiers ist vereinfacht gesagt der Kaufpreis nach Provisionen oder sonstigen Aufwendungen.

Hinweis: Um den Begriff „Basis“ in all seinen verschiedenen Kontexten besser zu verstehen, enthält dieser Artikel unten Beispiele.

Basis im Terminmarkt

Auf dem Terminmarkt stellt die Basis die Differenz zwischen dem Barpreis des Rohstoffs und dem Terminpreis dieses Rohstoffs dar. Es ist von entscheidender Bedeutung, dass Portfoliomanager und Händler dieses Konzept verstehen, da die Beziehung zwischen Kassa- und Futures-Preisen den Wert der zur Absicherung verwendeten Kontrakte beeinflusst. Aber das Konzept ist manchmal auch unscharf, weil es bis zum Ablauf des nächstgelegenen Kontrakts Lücken zwischen Kassa- und relativem Preis gibt, sodass die Basis nicht unbedingt genau ist.

Neben den Abweichungen, die durch den zeitlichen Abstand zwischen dem Ablauf des Terminkontrakts und der Kassaware entstehen, kann es aufgrund von Ist-Werten, unterschiedlicher Produktqualität und Lieferorten zu Abweichungen kommen. Im Allgemeinen wird die Grundlage von Anlegern verwendet, um die Rentabilität der Lieferung von Bargeld oder die tatsächliche zu messen und wird auch verwendet, um nach Arbitragemöglichkeiten zu suchen.

Basis als Kosten

Basis eines Wertpapiers ist der Kaufpreis nach Provisionen oder sonstigen Spesen. Es wird auch als Kostenbasis oder Steuerbasis bezeichnet. Diese Zahl wird verwendet, um Kapitalgewinne oder -verluste beim Verkauf eines Wertpapiers zu berechnen. Nehmen wir zum Beispiel an, Sie kaufen 1.000 Aktien einer Aktie für 7 US-Dollar pro Aktie. Ihre Kostenbasis entspricht dem Gesamtkaufpreis oder 7.000 USD.

Im Zusammenhang mit IRAs ergibt sich die Basis aus nicht abzugsfähigen IRA-Beiträgen und dem Rollover von Nachsteuerbeträgen. Erträge aus diesen Beträgen sind steuerabgegrenzt, ähnlich den Erträgen aus abzugsfähigen Beiträgen und der Übertragung von Vorsteuerbeträgen. Ausschüttungen von Beträgen, die die Basis in einer IRA darstellen, sind steuerfrei. Um jedoch sicherzustellen, dass diese steuerfreie Behandlung realisiert wird, muss der Steuerzahler das IRS-Formular 8606 für jedes Jahr einreichen, in dem diese Grundlage dem IRA hinzugefügt wird, und für jedes Jahr, in dem Ausschüttungen von einem der traditionellen, SEP oder SIMPLE IRAs der Person vorgenommen werden.

Wird das Formular 8606 nicht eingereicht, kann dies zu einer Doppelbesteuerung dieser Beträge und einer vom IRS veranschlagten Strafe von 50 USD führen. Nehmen wir zum Beispiel an, Ihre IRA hat einen Wert von 100.000 US-Dollar, von denen 20.000 US-Dollar nicht abzugsfähige Beiträge sind, was 20 % der Gesamtsumme ausmacht. Dieses Basisverhältnis gilt für Abhebungen. Wenn Sie also 40.000 USD abheben, gelten 20% als Basis und werden nicht besteuert, was 8.000 USD entspricht.