Ballon-Darlehen-Definition
Was ist ein Ballonkredit?
Ein Ballonkredit ist eine Kreditart, die sich über die Laufzeit nicht vollständig amortisiert. Da es nicht vollständig amortisiert ist, ist am Ende der Laufzeit eine Ballonzahlung erforderlich, um den Restbetrag des Darlehens zurückzuzahlen. Ballonkredite können für kurzfristige Kreditnehmer attraktiv sein, da sie in der Regel niedrigere Zinssätze aufweisen als Kredite mit längeren Laufzeiten. Der Kreditnehmer muss sich jedoch der Refinanzierungsrisiken bewusst sein, da das Risiko besteht, dass das Darlehen zu einem höheren Zinssatz zurückgesetzt wird.
So funktioniert ein Ballonkredit
Hypotheken sind die Kredite, die am häufigsten mit Ballonzahlungen in Verbindung gebracht werden. Ballonhypotheken haben in der Regel kurze Laufzeiten von fünf bis sieben Jahren. Die monatlichen Raten durch diese kurze Laufzeit sind jedoch nicht darauf ausgelegt, die gesamte Kreditrückzahlung abzudecken. Stattdessen werden die monatlichen Zahlungen so berechnet, als ob es sich bei dem Darlehen um eine traditionelle 30-jährige Hypothek handelt. (Ein Beispiel für die Berechnung einer herkömmlichen Festhypothek finden Sie im Hypothekenrechner unten).
Allerdings unterscheidet sich die Zahlungsstruktur für einen Ballonkredit stark von einem traditionellen Kredit. Der Grund: Am Ende der fünf- bis siebenjährigen Laufzeit hat der Kreditnehmer nur einen Bruchteil der Hauptsumme abbezahlt, der Rest ist auf einmal fällig. Zu diesem Zeitpunkt kann der Kreditnehmer das Haus verkaufen, um die Ballonzahlung zu decken, oder einen neuen Kredit aufnehmen, um die Zahlung abzudecken, wodurch die Hypothek effektiv refinanziert wird. Alternativ können sie die Zahlung in bar leisten.
Der Ausfall eines Ballonkredits wirkt sich negativ auf die Kreditwürdigkeit des Kreditnehmers aus.
Beispiel für ein Ballondarlehen
Nehmen wir an, eine Person nimmt eine Hypothek in Höhe von 200.000 US-Dollar mit einer Laufzeit von sieben Jahren und einem Zinssatz von 4,5% auf. Ihre monatliche Zahlung für sieben Jahre beträgt 1.013 US-Dollar. Am Ende der siebenjährigen Laufzeit schulden sie eine Ballonzahlung in Höhe von 175.066 USD.
Besondere Überlegungen für ein Ballondarlehen
Einige Ballondarlehen, wie beispielsweise eine fünfjährige Ballonhypothek, verfügen über eine Rücksetzoption am Ende der fünfjährigen Laufzeit, die eine Anpassung des Zinssatzes auf Basis der aktuellen Zinssätze und eine Neuberechnung des Tilgungsplans ermöglicht. basierend auf einem neuen Begriff. Verfügt ein Ballondarlehen über keine Rücksetzungsmöglichkeit, erwartet der Kreditgeber, dass der Kreditnehmer die Ballonzahlung vor Ablauf der ursprünglichen Laufzeit zahlt oder den Kredit refinanziert.
Wenn die Zinsen sehr hoch sind und der Kreditnehmer beispielsweise bei einer Hypothek nicht lange am Standort bleiben möchte, kann ein Ballonkredit sinnvoll sein. Aber es ist mit einem hohen Risiko verbunden, wenn die Kreditlaufzeit abgelaufen ist. Wenn die Zinsen niedrig sind oder voraussichtlich steigen werden, können sie auch höher sein, wenn sich der Kreditnehmer refinanzieren muss.
Vor- und Nachteile von Ballonkrediten
Für manche Käufer hat ein Ballonkredit klare Vorteile.
- viel niedrigere monatliche Zahlungen als bei einem traditionellen amortisierten Darlehen, da nur sehr wenig vom Kapital zurückgezahlt wird; dies kann es einer Person ermöglichen, mehr zu leihen, als sie es sonst könnte
- Wenn die Zinssätze hoch sind, spüren Sie nicht die volle Wirkung, da, wie oben erwähnt, die Zahlung aufgrund der begrenzten Tilgung des Kapitals reduziert wird
- wenn die Zinssätze hoch sind, sich nicht verpflichten, jahrzehntelang zu diesem Zinssatz zu zahlen; die Laufzeit beträgt wahrscheinlich fünf bis sieben Jahre, danach bekommt der Kreditnehmer eine Refinanzierung, möglicherweise zu einem niedrigeren Zinssatz.
Aber ein Darlehen mit einer riesigen Ballon-Zahlung des größten Teils oder des gesamten Kapitals hat auch klare Nachteile.
- Ausfall des Kredits, wenn der Kreditnehmer seinen derzeitigen Kreditgeber oder eine andere Einrichtung nicht überzeugen kann, die Ballonzahlung zu finanzieren – und die Mittel zur Tilgung des Hauptsaldos nicht aufbringen kann
- Wenn die Immobilienwerte gefallen sind, können Sie die Immobilie nicht zu einem Preis verkaufen, der hoch genug ist, um die Ballonzahlung zu bezahlen, und dann das Darlehen in Verzug bringen
- den Ballonkredit erfolgreich refinanzieren zu können, jedoch zu einem höheren Zinssatz, was die monatlichen Zahlungen in die Höhe treibt (dies gilt umso mehr, wenn der neue Kredit amortisiert ist und die Tilgung des Kapitals beinhaltet)
Es gibt auch ein zugrunde liegendes Risiko, sich für ein Ballondarlehen zu entscheiden: Es ist leicht, sich durch die geringe ursprüngliche (oder meist) monatliche Zinszahlung dazu zu täuschen, mehr Geld zu leihen, als sich eine Person bequem leisten kann. Das ist auch ein potenzieller Weg in den finanziellen Ruin.