Asset Deployment
Was ist Asset Redeployment?
Die Umschichtung von Vermögenswerten ist die strategische Umverteilung von Vermögenswerten von einer weniger rentablen Nutzung zu einer rentableren Nutzung. Wenn Unternehmen Vermögenswerte umlagern, nehmen sie nicht genutztes oder nicht ausgelastetes Kapital und ändern die Verwendung dieses Kapitals, um die Rentabilität zu steigern. Eine ordnungsgemäße Strategie zur Umschichtung von Vermögenswerten kann es einem Unternehmen ermöglichen, bessere Ergebnisse bei gleichen Kosten zu erzielen.
Die zentralen Thesen
- Die Umschichtung von Vermögenswerten bezieht sich auf die strategische Umverteilung von Vermögenswerten von einer weniger rentablen Nutzung zu einer höher profitablen Nutzung.
- Das Speichern, Verwalten und Ersetzen von Assets kostet Geld. Daher ist die effektive Bereitstellung von Assets für die Kostenmanagementstrategie eines Unternehmens von entscheidender Bedeutung.
- Eine erfolgreiche Umschichtung von Assets kann zu höherer Effizienz und höheren Gewinnen bei gleichen Kosten führen.
- Wenn ein Vermögenswert nicht genutzt wird und erneut eingesetzt oder verkauft werden kann, wird er als „überschüssiger Vermögenswert“ bezeichnet.
- Eine Alternative zur Umschichtung von Vermögenswerten ist ein Verkauf von Vermögenswerten, der als „Veräußerung von Vermögenswerten“ bezeichnet wird.
Grundlegendes zur erneuten Bereitstellung von Assets
Obwohl Vermögenswerte Unternehmen zugute kommen, kosten Vermögenswerte auch Geld. Diese Kosten umfassen Lagerung, Wartung und Austausch. Wenn Vermögenswerte nicht effizient genutzt werden, beeinträchtigen sie die Rentabilität. In diesem Fall ist es für ein Unternehmen von Vorteil, die mit seinen Vermögenswerten verbundenen Kosten zu überprüfen, um festzustellen, ob sie an anderer Stelle neu eingesetzt werden sollten.
Nehmen wir zum Beispiel ein Unternehmen, das jährlich 5 Millionen US-Dollar für die Instandhaltung einer Widget-Maschine ausgibt, die Gewinne in Höhe von 6 Millionen US-Dollar erzielt. Die Gewinnspanne von 1 Million US-Dollar kann gut oder schlecht sein, je nachdem, ob die 5 Millionen US-Dollar an anderer Stelle effizienter eingesetzt werden könnten.
Wenn die 5 Millionen US-Dollar einer „neuen und verbesserten“ Reihe von Widgets zugewiesen werden, die Gewinne in Höhe von 7 Millionen US-Dollar generieren, würden die zusätzlichen Gewinnspannen dies zu einer lukrativeren Option machen. In diesem Beispiel ist es für das Unternehmen besser, seine Widget-Erstellungsmaschine einzustellen und Kapital für die neue Produktlinie bereitzustellen.
Wenn es sich bei dem Vermögenswert um ein Gut handelt, z. B. um Geräte oder Maschinen, kann die Umschichtung eine geldsparende Alternative zum Kauf eines brandneuen Ersatzes sein. Im obigen Beispiel kann die Widget-Erstellungsmaschine möglicherweise die neue Produktlinie produzieren, sodass keine neue gekauft werden muss.
Veräußerung von Vermögenswerten
Eine andere Form der Umschichtung von Vermögenswerten ist der Verkauf von Vermögenswerten (als „Veräußerung von Vermögenswerten“ bezeichnet). Der Erlös aus dem Verkauf erhöht das Barguthaben des Unternehmens und beseitigt die Kosten für die Instandhaltung des Vermögenswerts.
Die Veräußerung von Vermögenswerten bezieht sich normalerweise auf die Entfernung eines langfristigen Vermögenswerts, der vollständig abgeschrieben wurde oder nicht mehr nützlich ist. Im letzteren Fall würde der Vermögenswert mit Verlust oder Gewinn verkauft, und mit diesem Vermögenswert wären keine zukünftigen Kosten verbunden. Zuvor zugewiesene Mittel könnten dann anderweitig verwendet werden.
Eine Veräußerung von Vermögenswerten wirkt sich auf die Bilanz aus, indem die Entfernung eines Vermögenswerts erfasst, die Abschreibung markiert und der Gewinn oder Verlust aus dem Verkauf notiert wird.
Vermögenswerte, die ein Unternehmen überhaupt nicht verwendet und die neu eingesetzt oder verkauft werden müssen, werden als „überschüssige Vermögenswerte“ bezeichnet.
Beispiel aus der realen Welt
Im Jahr 2014 verkaufte General Electric ( Umsatzes aus dem Industriegeschäftzu erwirtschaften.
Darüber hinaus verkaufte GE im Jahr 2020 sein 125 Jahre altes Glühbirnengeschäft. Die Tochtergesellschaft hatte jahrelang eine schlechte Leistung erbracht, daher entschied sich das Unternehmen, seine Vermögenswerte zu verkaufen und neu einzusetzen, um sich stärker auf das Industriegeschäft zu konzentrieren.