ADX: Der Trendstärkeanzeiger

Der Handel in Richtung eines starken Trends reduziert das Risiko und erhöht das Gewinnpotenzial. Der durchschnittliche Richtungsindex (ADX) wird verwendet, um zu bestimmen, wann der Preis stark im Trend liegt. In vielen Fällen ist es der ultimative Trendindikator. Immerhin mag der Trend Ihr Freund sein, aber es hilft sicher zu wissen, wer Ihre Freunde sind. In diesem Artikel untersuchen wir den Wert von ADX als Indikator für die Trendstärke.

Einführung in ADX

ADX wird verwendet, um die Trendstärke zu quantifizieren. ADX-Berechnungen basieren auf einem gleitenden Durchschnitt der Erweiterung der Preisspanne über einen bestimmten Zeitraum. Die Standardeinstellung ist 14 Balken, obwohl auch andere Zeiträume verwendet werden können. ADX kann für jedes Handelsinstrument wie Aktien, Investmentfonds, börsengehandelte Fonds und Futures verwendet werden.

ADX wird als einzelne Linie mit Werten zwischen einem Tief von Null und einem Hoch von 100 dargestellt. ADX ist nicht gerichtet. Es registriert die Trendstärke, unabhängig davon, ob der Preis im Auf- oder Abwärtstrend liegt. Der Indikator wird normalerweise im selben Fenster wie die beiden DMI-Linien ( Directional Movement Indicator ) dargestellt, von denen ADX abgeleitet ist (siehe unten).

Für den Rest dieses Artikels wird ADX zu Bildungszwecken separat in den Diagrammen angezeigt.

Wenn der + DMI über dem -DMI liegt, steigen die Preise und ADX misst die Stärke des Aufwärtstrends. Wenn der -DMI über dem + DMI liegt, sinken die Preise und ADX misst die Stärke des Abwärtstrends. Die obige Grafik ist ein Beispiel für einen Aufwärtstrend, der sich in einen Abwärtstrend umkehrt. Beachten Sie, wie ADX während des Aufwärtstrends stieg, als + DMI über -DMI lag. Als sich der Preis umkehrte, überschritt der -DMI den + DMI und der ADX stieg erneut, um die Stärke des Abwärtstrends zu messen.

Quantifizierung der Trendstärke

ADX-Werte helfen Händlern dabei, die stärksten und profitabelsten Handelstrends zu identifizieren. Die Werte sind auch wichtig für die Unterscheidung zwischen Trend- und Nicht-Trendbedingungen. Viele Händler werden ADX-Werte über 25 verwenden, um darauf hinzuweisen, dass der Trend stark genug für Trendhandelsstrategien ist. Wenn der ADX hingegen unter 25 liegt, vermeiden viele Trendhandelsstrategien.

Ein niedriger ADX ist normalerweise ein Zeichen für Akkumulation oder Verteilung. Wenn ADX für mehr als 30 Balken unter 25 liegt, wird der Preis in die Bereichsbedingungen eingegeben, und Preismuster sind häufig leichter zu identifizieren. Der Preis bewegt sich dann zwischen Widerstand und Unterstützung auf und ab, um Verkaufs- bzw. Kaufinteressen zu finden. Aufgrund der niedrigen ADX-Bedingungen wird der Preis schließlich in einen Trend ausbrechen. Unten bewegt sich der Preis von einem niedrigen ADX- Preiskanal zu einem Aufwärtstrend mit starkem ADX.

Die Richtung der ADX-Linie ist wichtig für das Ablesen der Trendstärke. Wenn die ADX-Linie steigt, steigt die Trendstärke und der Preis bewegt sich in Richtung des Trends. Wenn die Linie fällt, nimmt die Trendstärke ab und der Preis tritt in eine Phase des Retracement oder der Konsolidierung ein.

Eine häufige Fehlwahrnehmung ist, dass eine fallende ADX-Linie bedeutet, dass sich der Trend umkehrt. Eine fallende ADX-Linie bedeutet nur, dass die Trendstärke schwächer wird, bedeutet jedoch normalerweise nicht, dass sich der Trend umkehrt, es sei denn, es gab einen Preishöhepunkt. Solange ADX über 25 liegt, ist es am besten, sich eine fallende ADX-Linie als einfach weniger stark vorzustellen (siehe unten).

Trend Momentum

Die Reihe der ADX-Peaks ist auch eine visuelle Darstellung der gesamten Trenddynamik. ADX zeigt deutlich an, wann der Trend an Dynamik gewinnt oder verliert. Momentum ist die Geschwindigkeit des Preises. Eine Reihe höherer ADX-Peaks bedeutet, dass die Trenddynamik zunimmt. Eine Reihe niedrigerer ADX-Peaks bedeutet, dass die Trenddynamik abnimmt. Jeder ADX-Peak über 25 wird als stark angesehen, auch wenn es sich um einen niedrigeren Peak handelt. In einem Aufwärtstrend kann der Preis bei abnehmender ADX-Dynamik immer noch steigen, da das Overhead-Angebot im Verlauf des Trends aufgezehrt wird (siehe unten).

Zu wissen, wann die Trenddynamik zunimmt, gibt dem Händler das Vertrauen, Gewinne laufen zu lassen, anstatt zu beenden, bevor der Trend beendet ist. Eine Reihe niedrigerer ADX-Spitzenwerte ist jedoch eine Warnung, um den Preis zu beobachten und das Risiko zu steuern. Die besten Handelsentscheidungen werden auf objektiven Signalen getroffen, nicht auf Emotionen.

ADX kann auch Dynamik zeigen Divergenz. Wenn der Preis ein höheres Hoch und ADX ein niedrigeres Hoch erreicht, liegt eine negative Divergenz oder Nichtbestätigung vor. Im Allgemeinen ist Divergenz kein Signal für eine Umkehrung, sondern eine Warnung, dass sich die Stop-Loss zu verschärfen oder Teilgewinne mitzunehmen.

Jedes Mal, wenn der Trend seinen Charakter ändert, ist es Zeit, das Risiko zu bewerten und / oder zu managen. Abweichungen können zur Fortsetzung, Konsolidierung, Korrektur oder Umkehrung des Trends führen (siehe unten).

Strategischer Einsatz von ADX

Der Preis ist das wichtigste Signal auf einem Chart. Lesen Sie zuerst den Preis und dann ADX im Kontext dessen, was der Preis tut. Wenn ein Indikator verwendet wird, sollte er etwas hinzufügen, das uns der Preis allein nicht leicht sagen kann. Zum Beispiel steigen die besten Trends aus Perioden der Preisspannenkonsolidierung heraus. Ausbrüche aus einem Bereich treten auf, wenn zwischen Käufern und Verkäufern Preisunterschiede bestehen, die das Gleichgewicht zwischen Angebot und Nachfrage beeinflussen. Ob es mehr Angebot als Nachfrage oder mehr Nachfrage als Angebot ist, es ist der Unterschied, der Preisdynamik erzeugt.

Ausbrüche sind nicht schwer zu erkennen, aber sie schreiten oft nicht voran oder werden zu einer Falle. ADX teilt Ihnen jedoch mit, wann Ausbrüche gültig sind, indem angezeigt wird, wann ADX stark genug ist, damit der Preis nach dem Ausbruch einen Trend aufweist. Wenn der ADX von unter 25 auf über 25 steigt, ist der Preis stark genug, um in Richtung des Ausbruchs fortzufahren.

ADX als Entfernungsmesser

Umgekehrt ist es oft schwer zu erkennen, wann sich der Preis vom Trend zu den Bereichsbedingungen bewegt. ADX zeigt, wann sich der Trend abgeschwächt hat und in eine Phase der Bereichskonsolidierung eintritt. Bereichsbedingungen liegen vor, wenn der ADX von über 25 auf unter 25 fällt. In einem Bereich ist der Trend seitwärts gerichtet und es besteht eine allgemeine Preisvereinbarung zwischen Käufern und Verkäufern. ADX wird sich unter 25 seitwärts schlängeln, bis sich das Gleichgewicht zwischen Angebot und Nachfrage wieder ändert.

ADX liefert in Kombination mit dem Preis hervorragende Strategiesignale. Verwenden Sie zuerst ADX, um festzustellen, ob die Preise im Trend liegen oder nicht, und wählen Sie dann die geeignete Handelsstrategie für die Bedingung aus. Unter Trendbedingungen werden Einträge auf Pullbacks vorgenommen und in Richtung des Trends vorgenommen. Unter Range-Bedingungen sind Trend-Trading-Strategien nicht angemessen. Trades können jedoch mit Umkehrungen bei Unterstützung (lang) und Widerstand (kurz) getätigt werden.

Fazit: Freundliche Trends finden

Die Preisbewegungen zu tendieren. Darüber hinaus wird angezeigt, wann der Preis aus einem Bereich herausgebrochen ist, der stark genug ist, um Trendhandelsstrategien anzuwenden. ADX warnt den Händler auch vor Änderungen der Trenddynamik, sodass das Risikomanagement berücksichtigt werden kann. Wenn Sie möchten, dass der Trend Ihr Freund ist, sollten Sie ADX besser nicht zum Fremden machen.