5 Mögliche Warnungen zu Indexfonds

Investitionen in Indexfonds und ETFs finden zu Recht viel positive Presse. Indexfonds bieten im besten Fall eine kostengünstige Möglichkeit für Anleger, beliebte Aktien- und Anleihenmarktindizes nachzubilden. In vielen Fällen aktiv verwalteten Investmentfonds.

Man könnte meinen, in Indexprodukte zu investieren, sei ein Kinderspiel, ein Slam-Dunk. Es überrascht jedoch nicht, dass die Anbieter von Investmentfonds und Exchange Traded Funds (ETFs) als Reaktion auf die Popularität von Indexanlagen eine Reihe neuer Indexprodukte geschaffen haben. Im Folgenden finden Sie fünf wichtige Informationen zu Indexfonds, wenn Sie Ihre Anlagestrategie planen.

Nicht alle Indexfonds sind billig

Menschen, die für große Unternehmen arbeiten, haben oft die Möglichkeit, in kostengünstige Indexfonds zu investieren, die in 401(k)-Plänen angeboten werden, die institutionelle Anteile an bestimmten Fonds anbieten. Wenn Ihr 401(k)-Plan Indexfonds von Anbietern wie Vanguard Group oder Fidelity Investments enthält, können Sie ziemlich sicher sein, dass diese kostengünstig sind. Beide Fonds dieser Familien bieten Anteilsklassen mit noch niedrigeren Kostenquoten und bieten darüber hinaus eine vollständige Palette von Indexfonds über verschiedene Aktien- und Anleihen- Anlageklassen hinweg.

Viele 401(k)-Pläne bieten leider keine so günstigen Indexfonds an. Dies kann der Fall sein, wenn Ihr Plananbieter eine Versicherungsgesellschaft oder Maklerfirma ist, die eigene Fonds anbietet. Obwohl der Ratschlag, sich in Ihrem 401 (k) -Plan auf Indexfonds zu konzentrieren, häufig zutreffend ist, sollten Sie sich die in Ihrem Plan angebotenen Indexfonds ansehen, um sicherzustellen, dass Sie die besten Entscheidungen treffen. Für 401 (k) Teilnehmer, die das Glück haben, eine Auswahl mehrerer kostengünstiger Indexfonds zu haben, kann der Vorteil gegenüber aktiven Fonds mit höheren Kosten erheblich sein.

Alle Indizes werden nicht gleich erstellt

Es gibt eine breite Palette von kostengünstigen Index-Investmentfonds und ETFs, die weit verbreitete Indizes in den neun inländischen Morningstar- Stil-Boxen sowie weit verbreitete ausländische Aktienindizes abdecken. Gleiches gilt für die festverzinsliche Seite.

Die Verbreitung von ETF- Indexprodukten in den letzten Jahren hat zu einer ganzen Reihe von Indexfonds mit zugrunde liegenden Indizes geführt, die im Wesentlichen im „Labor“ erstellt wurden und deren Ergebnisse weitgehend rückgetestet werden, anstatt reale Marktergebnisse zu erzielen. Obwohl Backtesting ein gültiges Analyseinstrument ist, müssen Anleger bei ETFs vorsichtig sein, die Indizes verwenden, die aus einer großen Anzahl von Backtesting-Verlaufsergebnissen bestehen. Es gibt wenige bis keine bekannten Regeln für die zugrunde liegenden Annahmen, die bei der Anwendung dieser Daten verwendet werden, und die simulierten Ergebnisse geben möglicherweise keine genaue Abbildung der Risiken von ETFs wieder.

Indexfonds reduzieren das Verlustrisiko nicht unbedingt

Anleger eines Real Estate Investment Trust (REIT) oder Schwellenländeraktien nachbilden, mussten hohe Verluste hinnehmen.

Indexfondsinvestoren eliminieren jedoch das Managerrisiko. Dies ist das Risiko, dass ein aktiver Manager aufgrund der Anlageentscheidungen, die er bei der Verwaltung des Fonds trifft, schlechter abschneidet als die Benchmark, die mit seinem Anlagestil verbunden ist.

Die zugrunde liegenden Indizes können sich ändern

Vanguard, der sowohl bei Index-Investmentfonds als auch bei ETFs ein großer Akteur ist, hat kürzlich die zugrunde liegenden Indizes für eine Reihe ihrer Kernindex- Investmentfonds wie den Vanguard VIMAX ), den Vanguard VSMAX ) geändert. Dies geschah zum großen Teil, um den Status von Vanguard als einer der kostengünstigsten Indexfonds-Shops zu wahren. Während die meisten Buy-and-Hold-Investoren nicht betroffen sind, sollte man bei solchen Änderungen den Überblick über die Bestände ihrer Fonds behalten, da die Anbieter von Investmentfonds weiterhin über den Preis konkurrieren.

Indexfonds sichern keinen Anlageerfolg

Nur in einen oder zwei Indexfonds zu investieren, bedeutet nicht, dass Sie auf dem besten Weg sind, Ihre Anlage- oder Finanzplanungsziele zu erreichen. Indexfonds sind Instrumente wie jedes andere Anlageprodukt. Um den größtmöglichen Nutzen aus dem ausschließlichen Einsatz von Indexfonds oder in Kombination mit aktiven Fonds zu ziehen, benötigen Sie eine Strategie.

Indexfonds funktionieren als Teil eines Vermögensallokationsplans recht gut. Indexfonds (zumindest diejenigen, die grundlegende Core-Benchmarks nachbilden) bieten Reinheit innerhalb ihres Anlagestils. Viele Finanzberater stellen Portfolios von Indexfonds zusammen, die entsprechend der Risikobereitschaft ihrer Kunden und ihrem Finanzplan allokiert werden. Andere verwenden möglicherweise einen „Core and Explore“ -Ansatz, bei dem Indexfonds einen Großteil des Portfolios (des Kerns) mit ausgewählten aktiven Fonds ausmachen, um hoffentlich die Rendite zu steigern (der Explore-Teil).

Die Quintessenz

Die Investition in Index-Investmentfonds und ETFs kann eine ausgezeichnete kostengünstige Strategie für Ihr gesamtes oder einen Teil Ihres Anlageportfolios sein. Wie bei jeder anderen Anlagestrategie erfordert die Investition in Indexfonds, dass Sie verstehen, in was Sie investieren. Nicht alle Indexprodukte sind gleich und Anleger müssen über das Etikett „Indexfonds“ hinausblicken, um sicherzustellen, dass sie wirklich in einen kostengünstigen Markt investieren Produkt, das eine Benchmark verfolgt, die zu ihrer Anlagestrategie passt.