5 Mögliche Warnungen vor Indexfonds

Die Investition in Index-Investmentfonds und ETFs wird zu Recht positiv aufgenommen. Indexfonds bieten Anlegern im besten Fall eine kostengünstige Möglichkeit, beliebte Aktien- und Rentenmarktindizes abzubilden. In vielen Fällen aktiv verwalteten Investmentfonds.

Man könnte denken, dass die Investition in Indexprodukte ein Kinderspiel ist, ein Slam-Dunk. Zu keiner Überraschung haben die Anbieter von Investmentfonds und Exchange Traded Funds (ETFs) als Reaktion auf die Beliebtheit von Indexinvestitionen eine Reihe neuer Indexprodukte geschaffen. Im Folgenden finden Sie fünf wichtige Informationen zu Indexfonds, wenn Sie Ihre Anlagestrategie planen.

Nicht alle Indexfonds sind billig

Menschen, die für große multinationale Unternehmen arbeiten, haben häufig die Möglichkeit, in Indexfonds zu investieren, die im 401 (k) -Plan angeboten werden und spottbillige institutionelle Fonds sind. Wenn Ihr 401 (k) -Plan Indexfonds von Anbietern wie Vanguard Group oder Fidelity Investments enthält, können Sie ziemlich sicher sein, dass diese kostengünstig sind. Beide Fondsfamilien bieten Anteilsklassen mit noch niedrigeren Kostenquoten sowie eine vollständige Palette von Indexfonds für verschiedene Aktien- und Anleihen- Anlageklassen an.

Viele 401 (k) Pläne bieten leider keine Indexfonds an, die nicht so billig sind. Dies kann zutreffen, wenn Ihr Plananbieter eine Versicherungsgesellschaft oder eine Maklerfirma ist, die ihre eigenen Eigenmittel anbietet. Obwohl der Ratschlag, sich in Ihrem 401 (k) -Plan auf Indexfonds zu konzentrieren, häufig zutreffend ist, sollten Sie sich die in Ihrem Plan angebotenen Indexfonds ansehen, um sicherzustellen, dass Sie die besten Entscheidungen treffen. Für 401 (k) Teilnehmer, die das Glück haben, eine Auswahl mehrerer kostengünstiger Indexfonds zu haben, kann der Vorteil gegenüber aktiven Fonds mit höheren Kosten erheblich sein.

Nicht alle Indizes sind gleich

Es gibt eine breite Palette von Low-Cost-Index-Investmentfonds und ETFs, die weit verbreitete Indizes in den neun inländischen Morningstar- Boxen sowie weit verbreitete ausländische Aktienindizes abdecken. Gleiches gilt für die festverzinsliche Seite.

Die Verbreitung von ETF- Indexprodukten in den letzten Jahren hat zu einer ganzen Reihe von Indexfonds mit zugrunde liegenden Indizes geführt, die im Wesentlichen im „Labor“ mit Ergebnissen erstellt wurden, die weitgehend zurückgetestet wurden, anstatt echte Marktergebnisse zu erzielen. Während Backtesting ein gültiges Analysewerkzeug ist, müssen Anleger bei ETFs, die Indizes verwenden, die aus einer großen Anzahl von Backtesting-historischen Ergebnissen bestehen, vorsichtig sein. Meines Wissens gibt es keine Regeln für die zugrunde liegenden Annahmen, die bei der Anwendung dieser Daten verwendet werden, und die simulierten Ergebnisse sind möglicherweise keine genaue Darstellung der Risiken von ETFs.

Ich persönlich fühle mich viel wohler bei Investmentfonds oder ETFs, die einen Index auf der Grundlage realer Marktdaten abbilden.

Indexfonds reduzieren das Verlustrisiko nicht unbedingt

Anleger in einen Real Estate Investment Trust (REIT) oder Aktien aus Schwellenländern nachverfolgen, mussten ebenfalls große Verluste hinnehmen.

Indexfondsinvestoren eliminieren jedoch das Managerrisiko. Dies ist das Risiko, dass ein aktiver Manager aufgrund der von ihm bei der Verwaltung des Fonds getroffenen Anlageentscheidungen die mit seinem Anlagestil verbundene Benchmark nicht erreicht.

Die zugrunde liegenden Indizes können sich ändern

Vanguard, der sowohl bei Index-Investmentfonds als auch bei ETFs eine große Rolle spielt, hat kürzlich die zugrunde liegenden Indizes für eine Reihe seiner Kernindex- Investmentfonds wie den Vanguard Mid Cap Index (VIMSX), den Vanguard Small Cap Index (NAESX) und mehrere andere geändert. Dies geschah zum großen Teil aufgrund der Gebühren, die Vanguard dem vorherigen Indexanbieter zahlen musste, um seinen Status als einer der kostengünstigsten Indexfondsgeschäfte aufrechtzuerhalten. Es scheint keine negativen Auswirkungen hier gewesen zu sein, aber auch hier Index – Fonds müssen Anleger auf ihrer bleiben Bestände für Änderungen wie diese, die ich häufiger sein vermuten als ETF und Investmentfonds – Anbieter weiterhin über den Preis konkurrieren.

Indexfonds sichern keinen Anlageerfolg

Nur in einen oder zwei Indexfonds zu investieren, bedeutet nicht, dass Sie auf dem Weg sind, Ihre Anlage- oder Finanzplanungsziele zu erreichen. Indexfonds sind wie jedes andere Anlageprodukt Werkzeuge. Um den größten Nutzen aus der Verwendung von Indexfonds entweder ausschließlich oder in Kombination mit aktiven Fonds zu ziehen, benötigen Sie eine Strategie.

Indexfonds funktionieren im Rahmen eines Asset Allocation Plans recht gut. Indexfonds (zumindest diejenigen, die grundlegende Kernbenchmarks verfolgen) bieten Reinheit innerhalb ihres Anlagestils. Viele Finanzberater setzten Portfolios von Indexfonds zusammen, die mit ihren Kunden entsprechend zugeordnet sind, Risikotoleranz und ihren Finanzplan. Andere verwenden möglicherweise einen „Core and Explore“ -Ansatz, bei dem Indexfonds einen Großteil des Portfolios (des Kerns) mit ausgewählten aktiven Fonds ausmachen, um hoffentlich die Rendite zu steigern (der Explore-Teil).

Das Fazit

Die Anlage in Index-Investmentfonds und ETFs kann eine hervorragende kostengünstige Strategie für Ihr gesamtes oder einen Teil Ihres Anlageportfolios sein. Wie bei jeder anderen Anlagestrategie erfordert die Anlage in Indexfonds, dass Sie verstehen, in was Sie investieren. Nicht alle Indexprodukte sind gleich, und Anleger müssen über das Label „Indexfonds“ hinausblicken, um sicherzustellen, dass sie wirklich in ein kostengünstiges Produkt investieren Damit wird eine Benchmark verfolgt, die zu ihrer Anlagestrategie passt.