Die Bedeutung der Handelspsychologie
Für einen erfolgreichen Handel an den Finanzmärkten sind viele Fähigkeiten erforderlich. Dazu gehören die Fähigkeiten eines Unternehmens zu bewerten Grundlagen und die Richtung einer Aktie zu bestimmen Trend. Aber keine dieser technischen Fähigkeiten ist so wichtig wie die Denkweise des Händlers.
Emotionen einzudämmen, schnell zu denken und Disziplin zu üben sind Bestandteile dessen, was wir als Trading-Psychologie bezeichnen könnten.
Es gibt zwei Hauptemotionen, die es zu verstehen und unter Kontrolle zu halten gilt: Angst und Gier.
Snap-Entscheidungen
Trader müssen oft schnell denken und schnelle Entscheidungen treffen und kurzfristig in Aktien ein- und aussteigen. Dazu brauchen sie eine gewisse Geistesgegenwart. Sie brauchen auch die Disziplin, an ihren eigenen Handelsplänen festzuhalten und zu wissen, wann Gewinne und Verluste zu verbuchen sind. Emotionen können einfach nicht im Weg stehen.
Die zentralen Thesen
- Die allgemeine Anlegerstimmung treibt die Marktperformance häufig in Richtungen, die im Widerspruch zu den Fundamentaldaten stehen.
- Der erfolgreiche Investor kontrolliert Angst und Gier, die beiden menschlichen Emotionen, die diese Stimmung antreiben.
- Dies zu verstehen kann dir die Disziplin und Objektivität verleihen, die du brauchst, um die Emotionen anderer auszunutzen.
Angst verstehen
Wenn Trader schlechte Nachrichten über eine bestimmte Aktie oder die Wirtschaft im Allgemeinen erhalten, bekommen sie natürlich Angst. Sie können überreagieren und sich gezwungen sehen, ihre Bestände zu liquidieren und auf dem Bargeld zu sitzen und keine weiteren Risiken einzugehen. Wenn sie dies tun, können sie bestimmte Verluste vermeiden, aber auch einige Gewinne verpassen.
Trader müssen verstehen, was Angst ist: eine natürliche Reaktion auf eine wahrgenommene Bedrohung. In diesem Fall ist es eine Bedrohung für ihr Gewinnpotenzial.
Die Quantifizierung der Angst könnte helfen. Trader sollten sich überlegen, wovor sie Angst haben und warum sie Angst davor haben. Aber dieses Denken sollte vor den schlechten Nachrichten erfolgen, nicht mittendrin.
Angst und Gier sind die beiden viszeralen Emotionen, um die Kontrolle zu behalten.
Indem sie es im Voraus durchdenken, werden Trader wissen, wie sie Ereignisse instinktiv wahrnehmen und darauf reagieren, und können die emotionale Reaktion überwinden. Natürlich ist dies nicht einfach, aber es ist notwendig für die Gesundheit des Portfolios eines Anlegers, ganz zu schweigen vom Anleger.
Gier überwinden
An der Wall Street gibt es ein altes Sprichwort, dass “ Schweine geschlachtet werden“. Dies bezieht sich auf die Angewohnheit gieriger Anleger, zu lange an einer Gewinnposition festzuhalten, um den letzten Tick nach oben zu bekommen. Früher oder später kehrt sich der Trend um und die Gierigen werden erwischt.
Gier ist nicht leicht zu überwinden. Es basiert oft auf dem Instinkt, es besser zu machen, nur ein bisschen mehr zu bekommen. Ein Trader sollte lernen, diesen Instinkt zu erkennen und einen Handelsplan zu entwickeln, der auf rationalem Denken basiert, nicht auf Launen oder Instinkten.
Regeln einstellen
Ein Trader muss Regeln aufstellen und sie befolgen, wenn die psychologische Krise kommt. Legen Sie basierend auf Ihrer Risiko-Ertrags Toleranz Richtlinien fest, wann Sie einen Trade ein- und aussteigen sollten. Legen Sie ein Gewinnziel fest und setzen Sie einen Stop-Loss, um Emotionen aus dem Prozess zu nehmen.
Darüber hinaus können Sie entscheiden, welche spezifischen Ereignisse, wie z. B. eine positive oder negative Gewinnmitteilung, eine Entscheidung zum Kauf oder Verkauf einer Aktie auslösen sollen.
Es ist ratsam, Limits für den Höchstbetrag festzulegen, den Sie an einem Tag zu gewinnen oder zu verlieren bereit sind. Wenn Sie das Gewinnziel erreicht haben, nehmen Sie das Geld und rennen Sie. Wenn Ihre Verluste eine vorgegebene Zahl erreichen, falten Sie Ihr Zelt zusammen und gehen Sie nach Hause.
In jedem Fall werden Sie an einem anderen Tag leben, um zu handeln.
Durchführung von Recherchen und Überprüfungen
Trader müssen Experten für die Aktien und Branchen werden, die sie interessieren. Bleiben Sie auf dem Laufenden, bilden Sie sich weiter und besuchen Sie, wenn möglich, Handelsseminare und Konferenzen.
Widmen Sie dem Forschungsprozess so viel Zeit wie möglich. Das bedeutet, Charts zu studieren, mit dem Management zu sprechen, Fachzeitschriften zu lesen und andere Hintergrundarbeiten wie makroökonomische Analysen oder Branchenanalysen zu erledigen.
Wissen kann auch helfen, Angst zu überwinden.
Bleiben Sie flexibel
Für Trader ist es wichtig, flexibel zu bleiben und von Zeit zu Zeit zu experimentieren. Sie können beispielsweise erwägen, Optionen zur Risikominimierung zu verwenden. Eine der besten Möglichkeiten, wie ein Trader lernen kann, besteht darin, zu experimentieren (im Rahmen des Zumutbaren). Die Erfahrung kann auch dazu beitragen, emotionale Einflüsse zu reduzieren.
Schließlich sollten Trader regelmäßig ihre eigenen Leistungen bewerten. Neben der Überprüfung ihrer Renditen und einzelnen Positionen sollten Trader darüber nachdenken, wie sie sich auf eine Handelssitzung vorbereitet haben, wie aktuell sie auf den Märkten sind und wie sie in Bezug auf die Weiterbildung vorankommen. Diese regelmäßige Bewertung kann einem Händler helfen, Fehler zu korrigieren, schlechte Gewohnheiten zu ändern und die Gesamtrendite zu verbessern.