Bestätigung von Preisbewegungen mit Volumenoszillatoren
Wenn das Handelsvolumen gering ist, aber die Gewinne und Verluste groß sind, neigen Profis dazu, eine mögliche Wende in der Marktrichtung anzukündigen; Die Faustregel der Provinz lautet, dass eine Marktbewegung ohne starkes Volumen nicht gültig ist. Hier sehen wir uns an, wie das Volumen und die Prinzipien dahinter zu interpretieren sind.
Simple but Powerful Volume ist der Indikator, den Chartisten überwachen, um festzustellen, ob eine Bewegung der Märkte, eines Sektors oder eines einzelnen Themas überzeugt ist.
Es ist möglicherweise auch der am einfachsten zu verstehende aller Indikatoren – addieren Sie einfach die Anzahl der in einem bestimmten Zeitraum gehandelten Aktien, um die Antwort zu bestimmen. Solch einfache Mathematik erfordert keine Gewichtungen oder exotischen mathematischen Formeln. Es zeigt einfach Enthusiasmus oder Mangel an einem Thema an und es hat nichts mit dem Preis zu tun.
Um einen Markt zu bestätigen Turnaround oder Trendumkehr muss ein technischer Analyst festzustellen, ob die Messungen der Preis- und Volumendynamik miteinander übereinstimmen oder nicht. Meinungsverschiedenheiten sind ein sicherer Indikator für eine Schwäche des Trends, daher könnte sich eine Trendumkehr abzeichnen. Ein Blick auf das Volumen aus der Sicht des Momentums zeigt eine erkennbare Kauf- und Verkaufsaktivität.
Der Oszillator Ein gleitenden Durchschnitten misst.
Die Volumenoszillatoranzeige berechnet einen schnellen und langsamen gleitenden Volumenmittelwert. Die Differenz zwischen den beiden (schneller gleitender Durchschnitt minus langsamer gleitender Durchschnitt) wird dann als Histogramm aufgetragen. Der gleitende Durchschnitt des schnellen Volumens erstreckt sich normalerweise über einen Zeitraum von 14 Tagen oder Wochen. Der gleitende Durchschnitt des langsamen Volumens beträgt normalerweise 28 Tage oder Wochen. Analysten streiten regelmäßig über die Anwendbarkeit dieser Zeiträume – einige sagen, dass 14 und 28 zu konservativ sind, während andere argumentieren, dass diese Zahlen nicht konservativ genug sind.
Hier verwenden wir 5/20, wie es ein kurzfristiger Trader tun würde. Das Histogramm schwankt wie ein Oszillator über und unter einer Nulllinie. Das Volumen kann Aufschluss über die Stärke oder Schwäche eines Preistrends geben. Dieser Indikator zeichnet positive Werte oberhalb der Nulllinie und negative Werte unterhalb der Linie. Ein positiver Wert deutet darauf hin, dass genügend Marktunterstützung vorhanden ist, um die Preisaktivität weiter in Richtung des aktuellen Trends zu treiben. Ein negativer Wert deutet auf mangelnde Unterstützung hin, was darauf hindeutet, dass die Preise stagnieren oder sich umkehren können.
Interpretation Der Volumenoszillator sollte in einem anziehenden Markt steigen. Wenn eine Emission überkauft wird, kehrt der Oszillator seine Richtung um. Wenn der Markt fällt oder sich in horizontaler Richtung bewegt, sollte das Volumen schrumpfen.
Denken Sie immer daran, dass Volumenänderungen gemessen werden und das Volumen während eines Ausverkaufs zunimmt. Es ist wichtig zu beachten, dass ein steigender Preis in Verbindung mit einem sinkenden Volumen immer ausnahmslos bärisch ist. Wenn der Markt an der Spitze steht, würde man daher erwarten, dass ein überverkaufter Volumenchart angezeigt wird. Ein weiterer wichtiger Punkt: Steigendes Volumen zusammen mit fallenden Preisen ist ebenfalls bärisch.
Ein Blick auf den Chart des Dow Jones Industrial Average von Aug. 2001 bis Aug. 2002 zeigt zwei signifikante Anstiege des Volumenoszillators nach ebenso signifikanten Einbrüchen. Der erste ist das Ergebnis der Aktivität nach dem 11. September und der anschließenden Marktwende am 21. September. Der zweite ist das Ergebnis des Rückgangs während des Sommers und eines Turnarounds von über 1.500 Punkten in den vorangegangenen Wochen.
Für den ersten Fall können Sie sehen, dass das Volumen dramatisch zunahm, als der Markt bei der Wiedereröffnung der Börsen am 17. September 2001 zusammenbrach. Der Dow verzeichnete dann mit dem steigenden Markt nach dem Aufschwung am 21. September sehr niedrige Volumina • Die Volumina waren vor allem deshalb niedrig, weil die Anleger noch immer unter Schock standen;nur die stählernsten Investoren stiegen wieder ein.
Der zweite Fall tritt im Rahmen der jährlichen Sommermarktbedingungen auf, bei denen die institutionellen Akteure größtenteils für den Monat August weg sind. Darüber hinaus finden die Experten wenig Aufregung, da das Volumen fehlt, wenn sich der Markt täglich 100 Punkte in beide Richtungen bewegt.
Das Endergebnis Dies ist nur einer von vielen Tricks, um die Marktrichtung einzuschätzen, um Ihre Investitionen weiter zu verbessern. Wenn es darauf ankommt, ist kein System 100% zuverlässig. Denken Sie also unabhängig von Ihrem Vertrauen daran: Es ist Ihr Geld, investieren Sie es mit Bedacht.