Was bedeutet es, technische Divergenz zu verwenden?
In der technischen Analyse können die meisten Indikatoren drei verschiedene Arten von Handelssignalen liefern : Überqueren einer Hauptsignallinie, Überqueren einer Mittellinie und Indikatordivergenz.
Von diesen drei Signalen ist die Divergenz für den Rookie-Trader definitiv das komplizierteste. Eine Divergenz tritt auf, wenn sich ein Indikator und der Preis eines Vermögenswerts in entgegengesetzte Richtungen bewegen. Eine negative Divergenz tritt auf, wenn sich der Preis eines Wertpapiers in einem Aufwärtstrend befindet und ein wichtiger Indikator – wie die gleitende durchschnittliche Konvergenzdivergenz (MACD), die Preisänderungsrate (ROC) oder der relative Stärkeindex (RSI) – nach unten zeigt. Umgekehrt tritt eine positive Divergenz auf, wenn sich der Preis in einem Abwärtstrend befindet, ein Indikator jedoch zu steigen beginnt. Dies sind normalerweise verlässliche Anzeichen dafür, dass sich der Preis eines Vermögenswerts umkehren kann.
Beachten Sie bei der Verwendung von Divergenz, um Handelsentscheidungen zu treffen, dass Indikatordivergenz über längere Zeiträume auftreten kann. Daher sollten auch Tools wie Trendlinien sowie Unterstützungs und Widerstandsniveaus verwendet werden, um die Umkehrung zu bestätigen.
Die folgende Tabelle zeigt ein Beispiel für eine Divergenz:
Die gezeigte Sicherheit erlebt einen anhaltenden Aufwärtstrend. Ein aufmerksamer Händler würde erkennen, dass der Preis-ROC sinkt, während der Preis weiter steigt. Diese Art der negativen Divergenz kann ein frühes Anzeichen dafür sein, dass sich der Preis des zugrunde liegenden Wertpapiers möglicherweise umkehrt. Wenn der Preis des Wertpapiers unter die Aufwärtstrendlinie fällt, wird die Bestätigung vervollständigt und der Händler wird eine Short-Position einnehmen.
Das Verständnis von Divergenz kann jedoch zu den profitabelsten Trades führen, da es dem Trader hilft, Änderungen in der Preisbewegung zu erkennen und darauf zu reagieren. Es signalisiert, dass sich etwas ändert, und der Händler sollte über seine Optionen nachdenken, sei es, einen gedeckten Call zu verkaufen oder einen Stop zu verschärfen. Das Problem tritt auf, wenn das Ego einem profitablen Handel im Wege steht – Sie müssen die richtigen Maßnahmen ergreifen, basierend auf dem, was die Preisdivergenz tatsächlich tut, und nicht auf dem, was Sie denken, dass es in Zukunft tun könnte.
Abweichungen sind in der Regel bullisch oder bärisch und werden nach Stärke klassifiziert. Eine Divergenz der Klasse A ist stärker als eine Divergenz der Klasse B, und eine Divergenz der Klasse C ist die schwächste von allen. Erfahrene Händler neigen dazu, Abweichungen der Klassen B und C als bloße Indikatoren für einen unruhigen Markt zu ignorieren und nur in Zeiten der Abweichung der Klasse A Maßnahmen zum Schutz des Gewinns zu ergreifen.