Triple Screen Trading System – Teil 1

Das Triple-Screen-Handelssystem, das eher nach einem medizinischen Diagnosetest als nach einer Finanzhandelsmethode klingt, wurde 1985 von Dr. Alexander Elder entwickelt. Obwohl es ein verständlicher Fehler ist, hat der Triple-Screen nichts mit der Anzahl zu tun verwendete physische Anzeigen. Die Anspielung auf Medizin oder „Screening“ ist kein Zufall: Dr. Elder arbeitete viele Jahre als Psychiater in New York, bevor er sich dem Finanzhandel widmete. Seit dieser Zeit hat er Dutzende von Artikeln und Büchern geschrieben, darunter „Trading for a Living“ (1993), und auf mehreren großen Konferenzen gesprochen.

Das Argument für verschiedene Handelsmethoden

Viele Trader verwenden einen einzigen Bildschirm oder Indikator, der für jeden Trade gilt. Grundsätzlich ist es nichts Falsches, einen einzigen Indikator für die Entscheidungsfindung zu übernehmen und einzuhalten. Tatsächlich hängt die Disziplin, die erforderlich ist, um sich auf eine einzelne Maßnahme zu konzentrieren, mit der Disziplin des Händlers zusammen und ist möglicherweise eine der Hauptdeterminanten für den Erfolg als Händler.

Was ist, wenn Ihr gewählter Indikator grundlegend fehlerhaft ist? Was ist, wenn sich die Marktbedingungen ändern, sodass Ihr einzelner Bildschirm nicht mehr alle Eventualitäten berücksichtigen kann, die außerhalb seiner Messung liegen? Der Punkt ist, dass der Markt sehr komplex ist und selbst die fortschrittlichsten Indikatoren nicht immer und unter allen Marktbedingungen funktionieren können.

Indikatoren auswählen

In einem Marktaufwärtstrend beispielsweise steigen Trendfolgeindikatoren und geben Kaufsignale aus, während Oszillatoren darauf hinweisen, dass der Markt überkauft ist, und Verkaufssignale ausgeben. In Abwärtstrends deuten Trendfolgeindikatoren auf einen Leerverkauf hin, aber Oszillatoren werden überverkauft und geben Kaufsignale aus. In einem Markt, der sich stark nach oben oder unten bewegt, sind Trendfolgeindikatoren ideal, aber sie neigen zu schnellen und abrupten Änderungen, wenn die Märkte in Bereichen handeln. Innerhalb der Handelsbereiche sind Oszillatoren die beste Wahl, aber wenn die Märkte einem Trend folgen, geben Oszillatoren vorzeitige Signale aus.

Um ein Gleichgewicht der Indikatormeinung zu ermitteln, haben einige Händler versucht, die von verschiedenen Indikatoren ausgegebenen Kauf und Verkaufssignale zu mitteln. Diese Praxis weist jedoch einen inhärenten Fehler auf. Wenn die Berechnung der Anzahl der Trendfolgeindikatoren größer ist als die Anzahl der verwendeten Oszillatoren, wird das Ergebnis natürlich in Richtung eines Trendfolgeergebnisses verschoben und umgekehrt.

Elder entwickelte ein System, um die Probleme der einfachen Mittelwertbildung zu bekämpfen und dabei das Beste aus Trendfolge- und Oszillatortechniken zu nutzen. Das System von Elder soll den Defiziten einzelner Indikatorenentgegenwirken undgleichzeitig die inhärente Komplexität des Marktes erkennen. Wie ein Triple-Screen-Marker in der Medizin wendet das Triple-Screen-Handelssystem nicht einen oder zwei, sondern drei eindeutige Tests (Bildschirme) auf jede Handelsentscheidung an, die eine Kombination aus Trendfolgeindikatoren und Oszillatoren bilden.

Das Problem der statischen Zeitrahmen

Es gibt jedoch ein weiteres Problem mit gängigen Trendfolgeindikatoren, die ausgebügelt werden müssen, bevor sie verwendet werden können. Derselbe Trendfolgeindikator kann widersprüchliche Signale ausgeben, wenn er auf verschiedene Zeitrahmen angewendet wird. Beispielsweise kann derselbe Indikator auf einen Aufwärtstrend in einem Tages-Chart hinweisen und ein Verkaufssignal ausgeben und auf einen Abwärtstrend in einem Wochen-Chart hinweisen. Das Problem wird durch Intraday-Charts noch verstärkt. In diesen kurzfristigen Charts können Trendfolgeindikatoren stündlich oder sogar häufiger zwischen Kauf- und Verkaufssignalen schwanken.

Um dieses Problem zu bekämpfen, ist es hilfreich, Zeitrahmen in Einheiten von fünf zu unterteilen. Bei der Aufteilung der Monats-Charts in Wochen-Charts gibt es 4,5 Wochen bis zu einem Monat. Beim Übergang von Wochen-Charts zu Tages-Charts gibt es genau fünf Handelstage pro Woche. Wenn Sie eine Stufe weiter gehen, von Tages- zu Stunden-Charts, gibt es an einem Handelstag zwischen fünf und sechs Stunden. Für Daytrader können Stunden-Charts auf 10-Minuten-Charts (Nenner von sechs) und schließlich von 10-Minuten-Charts auf Zwei-Minuten-Charts (Nenner von fünf) reduziert werden.

Der Kern dieses Faktor-Fünf-Konzepts besteht darin, dass Handelsentscheidungen im Kontext von mindestens zwei Zeitrahmen analysiert werden sollten. Wenn Sie Ihre Handelsentscheidungen lieber anhand von Wochen-Charts analysieren möchten, sollten Sie auch Monats-Charts verwenden. Wenn Sie Tageshandel 10-Minuten – Charts verwenden, sollten Sie zunächst Stunden – Charts analysieren.

Zeiteinteilung

Sobald sich der Händler für den Zeitrahmen entschieden hat, der unter dem Triple-Screen-System verwendet werden soll, bezeichnet er diesen als Zwischenzeitrahmen. Der langfristige Zeitrahmen ist um eine Größenordnung von fünf länger; Der kurzfristige Zeitrahmen ist um eine Größenordnung kürzer. Trader, die ihre Trades mehrere Tage oder Wochen lang betreiben, verwenden Tages-Charts als Zwischenzeitrahmen. Ihre langfristigen Zeitrahmen werden wöchentliche Charts sein; Stunden-Charts werden ihr kurzfristiger Zeitrahmen sein. Tageshändler, die ihre Positionen weniger als eine Stunde halten, verwenden ein 10-Minuten-Diagramm als Zwischenzeitrahmen, ein Stunden-Diagramm als langfristigen Zeitrahmen und ein Zwei-Minuten-Diagramm als kurzfristigen Zeitrahmen.

Das Triple-Screen-Handelssystem erfordert, dass zuerst das Diagramm für den langfristigen Trend untersucht wird. Dies stellt sicher, dass der Handel der Flut des langfristigen Trends folgt und gleichzeitig den Eintritt in den Handel zu Zeiten ermöglicht, in denen sich der Markt kurzzeitig gegen den Trend bewegt. Die besten Kaufmöglichkeiten ergeben sich, wenn ein steigender Markt einen kürzeren Rückgang verzeichnet. Die besten Leerverkaufsmöglichkeiten werden angezeigt, wenn sich ein fallender Markt kurzzeitig erholt. Wenn der monatliche Trend nach oben zeigt, stellen wöchentliche Rückgänge Kaufgelegenheiten dar. Stündliche Rallyes bieten Short-Möglichkeiten, wenn der tägliche Trend nach unten tendiert.